مقارنة بين التداول في العقود الآجلة والتداول الفوري: دليل يجب قراءته للمستثمرين في العملات الرقمية

في مجال استثمار العملات الرقمية، يشكل خيار التداول في العقود الآجلة مقابل التداول الفوري لغزاً كبيراً بالنسبة للمستثمرين. التداول في العقود الآجلة مقابل التداول الفوري، كل منهما له مزاياه. الأول يقدم إمكانية تحقيق أرباح عالية من خلال الرافعة المالية، بينما يُعرف الأخير بثباته. يغوص هذا المقال في عوائد العملات الرقمية من العقود الآجلة وإدارة المخاطر في التداول الفوري، مما يساعدك على صياغة أفضل استراتيجية لتداول العملات الرقمية، والاستفادة من الفرص في الرافعة المالية لتداول العقود الآجلة، وتجنب المخاطر.

تداول العقود الآجلة: سيف ذو حدين في استثمار العملات الرقمية

تلعب التداول في المستقبل دورًا حاسمًا في سوق العملات الرقمية، مما يوفر للمستثمرين فرصًا وتحديات فريدة. بالمقارنة مع التداول الفوري، يسمح التداول الآجل للمستثمرين بالرافعة المالية لمراكزهم، مما يكبح العوائد المحتملة وفي الوقت نفسه يزيد من المخاطر. على منصات التداول الرئيسية مثل Gate.io، يمكن للمستثمرين استخدام رافعة مالية تصل إلى 100 مرة لتداول الآجل، مما يعني أن استثمارًا صغيرًا يمكنه التحكم في مركز كبير.

يتمثل أحد المزايا الرئيسية لتداول العقود الآجلة في القدرة على تحقيق الربح في سوق هابط. بطريقة بيع العقود الآجلة، يستطيع المستثمرون الاستفادة من الأسعار المنخفضة، شيء لا يمكن تحقيقه في التداول الفوري. وبالإضافة إلى ذلك، تتمتع تداول العقود الآجلة عادةً بسيولة أعلى وتكاليف تداول أقل، مما يتيح التداول والتحكيم بشكل متكرر.

ومع ذلك، يأتي التداول في العقود المستقبلية أيضًا مع مخاطر كبيرة. يعني الرافعة المالية العالية أن الخسائر المحتملة يمكن أن تتراكم بسرعة. قد يؤدي تقلب السوق إلى التصفيات القسرية، مما يؤدي إلى خسائر شديدة. لذلك، يتطلب التداول في العقود المستقبلية من المستثمرين أن يكونوا لديهم مهارات تحليل السوق القوية واستراتيجيات إدارة المخاطر الصارمة.

التداول الفوري: الاختيار المفضل للحذر

بالمقابل، يوفر التداول الفوري خيارًا أكثر استقرارًا للمستثمرين الذين يخشون المخاطر. في التداول الفوري، يقوم المستثمرون بشراء وحمل العملات الرقمية مباشرةً دون القلق من المخاطر الإضافية المرتبطة بالرافعة المالية. هذه الطريقة التجارية أكثر مناسبة لاستراتيجيات الاستثمار على المدى الطويل، مما يتيح للمستثمرين الحفاظ على الاستقرار في ظل تقلبات السوق.

إحدى المزايا الرئيسية للتداول الفوري هي طبيعتها المباشرة. يحتاج المستثمرون فقط إلى التركيز على أسعار الشراء والبيع، دون النظر إلى ميكانيكيات العقود المعقدة. بالإضافة إلى ذلك، التداول الفوري لا يحمل مخاطر التصفية القسرية، مما يسمح للمستثمرين بالتعامل بشكل أفضل مع تقلبات السوق على المدى القصير.

ومع ذلك، للتداول الفوري أيضًا قيوده. في سوق الدببة، قد يواجه حاملو التداول الفوري خطر تراجع مستمر في قيمة الأصول دون القدرة على الاستفادة من انخفاضات السوق. في الوقت نفسه، فإن الإمكانية الربحية في التداول الفوري محدودة نسبياً، مما يجعل من الصعب تحقيق عوائد عالية على المدى القصير.

إدارة المخاطر: المفتاح للنجاح في التداول الفوري

على الرغم من أن التداول الفوري يعتبر آمنًا نسبيًا، فإن إدارة المخاطر الفعالة لا تزال حاسمة. يمكن للمتداولين الفوريين توظيف استراتيجيات مختلفة لإدارة المخاطر، وأكثرها شيوعًا هي التنوع ووضع أوامر وقف الخسارة.

يمكن تحقيق التنويع عن طريق تخصيص الأموال عبر العملات الرقمية المختلفة. قد تكون استراتيجية التخصيص الشائعة هي: 50%-60% من الموقف في عملات رئيسية مثل BTC و ETH، 30%-40% في عملات متوسطة الحجم، و 10%-20% في عملات صغيرة الحجم (مثل مختلف عملات الميم).

بالإضافة إلى ذلك، تعيين أوامر وقف الخسارة هو أداة إدارة المخاطر الهامة أخرى. يمكن للمستثمرين تحديد نقطة السعر مسبقًا، وإذا انخفض سعر الأصل دون هذه النقطة، سيقوم النظام تلقائيًا بالبيع للحد من الخسائر. عمومًا، يُوصى عادةً بتحديد نقطة وقف الخسارة بنسبة 5%-10% أدنى من سعر الشراء، اعتمادًا على تحمل المخاطر الفردي وتقلبات السوق.

استنتاج

تتمتع كل من العقود الآجلة والتداول الفوري بمزايا وعيوب، والاختيار بينهما يعتمد على تفضيل المستثمر للمخاطر وخبرته في التداول ورؤيته للسوق. بغض النظر عن الطريقة المختارة، فإن صياغة استراتيجية تداول العملات الرقمية المعقولة وتنفيذ إجراءات إدارة المخاطر بدقة هي الأساس للاستثمار الناجح. مع استمرار تطور سوق العملات الرقمية، يحتاج المستثمرون إلى مواصلة التعلم والتكيف للنجاح في هذا السوق المليء بالفرص والتحديات.

تحذير المخاطر: قد يؤدي تقلب السوق إلى تصفية قسرية في تداول العقود الآجلة، وقد يواجه حاملو الفوري انخفاضات كبيرة في قيمة الأصول؛ يجب اتخاذ قرارات الاستثمار بحذر.