Análisis de estrategias de rendimiento de moneda estable: opciones diversificadas y riesgos potenciales
Recientemente, el índice del dólar estadounidense se ha mantenido en niveles altos, y los activos de riesgo enfrentan presiones a la baja. En este contexto, mantener activos en dólares y buscar rendimientos se ha convertido en la elección de muchos inversores. Es importante destacar que algunos proyectos líderes de finanzas descentralizadas (DeFi) también están aprovechando activamente los activos en dólares inactivos para obtener rendimientos. Por ejemplo, MakerDAO aprobó recientemente una propuesta para transferir hasta 1.600 millones de dólares en USDC a un servicio de custodia, con el fin de obtener un rendimiento anual del 1,5%.
Este artículo explorará varias estrategias de rendimiento de moneda estable, proporcionando referencias para los inversores.
Estrategia USDD+3Crv
USDD es una moneda estable gestionada por un ecosistema de blockchain. A fecha del 27 de octubre, la emisión de USDD es de aproximadamente 725 millones, mientras que el valor de sus colaterales alcanza los 2.23 mil millones de dólares, con una tasa de colateralización superior al 300%. Solo la cantidad de USDC en los colaterales se acerca a mil millones, superando con creces la emisión de USDD, lo que demuestra un coeficiente de riesgo bajo.
Una plataforma de intercambio recientemente ha retirado HUSD, al mismo tiempo que ha lanzado múltiples pares de negociación de USDD, y ha eximido de tarifas de transacción a estos pares relacionados, estas medidas podrían tener un impacto positivo en USDD.
En una plataforma DeFi, la tasa de rendimiento anualizada del pool USDD+3Crv alcanzó el 19.66% APR(, mientras que el APR de USDD+FRAXBP fue aún más alto, alcanzando el 21.18%. El primero incluye cuatro monedas estables: USDD, DAI, USDT y USDC, mientras que el segundo incluye tres: USDD, FRAX y USDC.
En el ecosistema nativo de USDD, su aplicación es más amplia. Por ejemplo, en un plataforma DeFi, la tasa de rendimiento anual del par de trading USDD-USDT puede alcanzar hasta el 41.9% (se requiere bloquear y apostar tokens de la plataforma), mientras que en otra plataforma de préstamos, la tasa de rendimiento anual de los depósitos de USDD es del 9.52%.
Canto es una cadena pública DeFi compatible con EVM, que ofrece funciones como DEX, préstamos y la moneda estable NOTE. Actualmente, el valor total de activos bloqueados en el ecosistema de Canto es de aproximadamente 100 millones de dólares.
En la plataforma de préstamos de Canto, el APR de LP NOTE/USDT es del 32.14%, y el APR de LP NOTE/USDC es del 29.47%. NOTE es una moneda estable acuñada en el ecosistema de Canto a través de la sobrecolateralización, y no ocurrirá liquidación cuando el colateral sea USDC y USDT.
Es importante señalar que las operaciones entre cadenas de Canto son relativamente complejas. Al ingresar, se necesita realizar un cruce de Ethereum a Canto, y luego convertir a los tokens ERC20 de Canto. Al salir, primero se debe convertir a la moneda nativa de Canto, luego cruzar a través de algún puente entre cadenas, y finalmente cambiar a la billetera del ecosistema correspondiente para devolver los activos a Ethereum.
Velodrome es un intercambio descentralizado en una red Layer 2, cuyo código proviene de otro proyecto desarrollado por un conocido desarrollador en diferentes cadenas de bloques. Actualmente, el TVL de Velodrome es de aproximadamente 82 millones de dólares, y su escala en esta red Layer 2 supera a algunos DEX principales.
sUSD y LUSD son dos monedas estables en diferentes protocolos DeFi, y ambas se consideran relativamente seguras. Actualmente, la minería de liquidez del par de negociación sUSD/LUSD en Velodrome tiene un APR del 16.12%.
Helio Protocol es un protocolo de préstamo y staking líquido en una cadena de bloques pública. Los usuarios pueden sobrecolateralizar el préstamo de la moneda estable descentralizada HAY en Helio, mientras que los tokens depositados se utilizarán para el staking líquido.
Un DEX principal ha añadido un acceso especial a la conversión de monedas estables HAY y BUSD en su página de Swap, reflejando que HAY tiene un cierto grado de reconocimiento en el mercado. Actualmente, el TVL de Helio es de aproximadamente 92 millones de dólares, de los cuales los LP estables HAY/BUSD apostados son alrededor de 20 millones de dólares.
En la página de Farming de Helio, el APR de HAY/BUSD moneda estable LP se muestra como 19.77%.
Ecología de Wombat Exchange: estrategia de múltiples monedas
Wombat Exchange es un DEX de intercambio de moneda estable en una cadena pública, que tiene características como bajo deslizamiento, liquidez compartida y la posibilidad de hacer staking con un solo token. La tarifa de transacción de moneda estable en la plataforma es del solo 0.01%.
Actualmente, la piscina principal de Wombat muestra que la mediana de APR para USDC, USDT, DAI y BUSD es del 11.44%, 11.14%, 10.85% y 7.57%, respectivamente. Estos datos incluyen los rendimientos acelerados de los tokens de plataforma bloqueados y de los tokens de gobernanza mantenidos. Si no se realiza el bloqueo, los rendimientos reales serán aún más bajos.
Alrededor de Wombat también han surgido aplicaciones similares a las de otros ecosistemas, como ciertas plataformas de agregación de rendimiento. El TVL de estas plataformas alcanzó los 89.49 millones de dólares y 25.90 millones de dólares, ofreciendo a los usuarios un APR de depósito más alto.
Es importante destacar que el mercado de criptomonedas presenta un riesgo general mayor que el mercado financiero tradicional, y los eventos de seguridad ocurren con frecuencia. Los inversores deben actuar con cautela, diversificar riesgos y comprender a fondo los puntos de riesgo específicos antes de invertir. Se recomienda seguir el principio de "DYOR" (Haz tu propia investigación), realizando una investigación y juicio independiente adecuados.
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AirdropHarvester
· 07-24 04:38
¿Quién jugará con ganancias tan bajas?
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HorizonHunter
· 07-23 16:52
¿Un 1.5% de anualidad, esto ya te hace feliz?
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AlphaLeaker
· 07-23 16:45
¿Por qué el dólar estadounidense vuelve a tener esa actitud?
Comparación de estrategias de rendimiento de monedas estables: Análisis de altos rendimientos y riesgos potenciales de proyectos DeFi
Análisis de estrategias de rendimiento de moneda estable: opciones diversificadas y riesgos potenciales
Recientemente, el índice del dólar estadounidense se ha mantenido en niveles altos, y los activos de riesgo enfrentan presiones a la baja. En este contexto, mantener activos en dólares y buscar rendimientos se ha convertido en la elección de muchos inversores. Es importante destacar que algunos proyectos líderes de finanzas descentralizadas (DeFi) también están aprovechando activamente los activos en dólares inactivos para obtener rendimientos. Por ejemplo, MakerDAO aprobó recientemente una propuesta para transferir hasta 1.600 millones de dólares en USDC a un servicio de custodia, con el fin de obtener un rendimiento anual del 1,5%.
Este artículo explorará varias estrategias de rendimiento de moneda estable, proporcionando referencias para los inversores.
Estrategia USDD+3Crv
USDD es una moneda estable gestionada por un ecosistema de blockchain. A fecha del 27 de octubre, la emisión de USDD es de aproximadamente 725 millones, mientras que el valor de sus colaterales alcanza los 2.23 mil millones de dólares, con una tasa de colateralización superior al 300%. Solo la cantidad de USDC en los colaterales se acerca a mil millones, superando con creces la emisión de USDD, lo que demuestra un coeficiente de riesgo bajo.
Una plataforma de intercambio recientemente ha retirado HUSD, al mismo tiempo que ha lanzado múltiples pares de negociación de USDD, y ha eximido de tarifas de transacción a estos pares relacionados, estas medidas podrían tener un impacto positivo en USDD.
En una plataforma DeFi, la tasa de rendimiento anualizada del pool USDD+3Crv alcanzó el 19.66% APR(, mientras que el APR de USDD+FRAXBP fue aún más alto, alcanzando el 21.18%. El primero incluye cuatro monedas estables: USDD, DAI, USDT y USDC, mientras que el segundo incluye tres: USDD, FRAX y USDC.
En el ecosistema nativo de USDD, su aplicación es más amplia. Por ejemplo, en un plataforma DeFi, la tasa de rendimiento anual del par de trading USDD-USDT puede alcanzar hasta el 41.9% (se requiere bloquear y apostar tokens de la plataforma), mientras que en otra plataforma de préstamos, la tasa de rendimiento anual de los depósitos de USDD es del 9.52%.
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Canto: estrategia USDT+NOTE
Canto es una cadena pública DeFi compatible con EVM, que ofrece funciones como DEX, préstamos y la moneda estable NOTE. Actualmente, el valor total de activos bloqueados en el ecosistema de Canto es de aproximadamente 100 millones de dólares.
En la plataforma de préstamos de Canto, el APR de LP NOTE/USDT es del 32.14%, y el APR de LP NOTE/USDC es del 29.47%. NOTE es una moneda estable acuñada en el ecosistema de Canto a través de la sobrecolateralización, y no ocurrirá liquidación cuando el colateral sea USDC y USDT.
Es importante señalar que las operaciones entre cadenas de Canto son relativamente complejas. Al ingresar, se necesita realizar un cruce de Ethereum a Canto, y luego convertir a los tokens ERC20 de Canto. Al salir, primero se debe convertir a la moneda nativa de Canto, luego cruzar a través de algún puente entre cadenas, y finalmente cambiar a la billetera del ecosistema correspondiente para devolver los activos a Ethereum.
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Velodrome: estrategia sUSD+LUSD
Velodrome es un intercambio descentralizado en una red Layer 2, cuyo código proviene de otro proyecto desarrollado por un conocido desarrollador en diferentes cadenas de bloques. Actualmente, el TVL de Velodrome es de aproximadamente 82 millones de dólares, y su escala en esta red Layer 2 supera a algunos DEX principales.
sUSD y LUSD son dos monedas estables en diferentes protocolos DeFi, y ambas se consideran relativamente seguras. Actualmente, la minería de liquidez del par de negociación sUSD/LUSD en Velodrome tiene un APR del 16.12%.
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Helio: estrategia HAY+BUSD
Helio Protocol es un protocolo de préstamo y staking líquido en una cadena de bloques pública. Los usuarios pueden sobrecolateralizar el préstamo de la moneda estable descentralizada HAY en Helio, mientras que los tokens depositados se utilizarán para el staking líquido.
Un DEX principal ha añadido un acceso especial a la conversión de monedas estables HAY y BUSD en su página de Swap, reflejando que HAY tiene un cierto grado de reconocimiento en el mercado. Actualmente, el TVL de Helio es de aproximadamente 92 millones de dólares, de los cuales los LP estables HAY/BUSD apostados son alrededor de 20 millones de dólares.
En la página de Farming de Helio, el APR de HAY/BUSD moneda estable LP se muestra como 19.77%.
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Ecología de Wombat Exchange: estrategia de múltiples monedas
Wombat Exchange es un DEX de intercambio de moneda estable en una cadena pública, que tiene características como bajo deslizamiento, liquidez compartida y la posibilidad de hacer staking con un solo token. La tarifa de transacción de moneda estable en la plataforma es del solo 0.01%.
Actualmente, la piscina principal de Wombat muestra que la mediana de APR para USDC, USDT, DAI y BUSD es del 11.44%, 11.14%, 10.85% y 7.57%, respectivamente. Estos datos incluyen los rendimientos acelerados de los tokens de plataforma bloqueados y de los tokens de gobernanza mantenidos. Si no se realiza el bloqueo, los rendimientos reales serán aún más bajos.
Alrededor de Wombat también han surgido aplicaciones similares a las de otros ecosistemas, como ciertas plataformas de agregación de rendimiento. El TVL de estas plataformas alcanzó los 89.49 millones de dólares y 25.90 millones de dólares, ofreciendo a los usuarios un APR de depósito más alto.
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Aviso de riesgo
Es importante destacar que el mercado de criptomonedas presenta un riesgo general mayor que el mercado financiero tradicional, y los eventos de seguridad ocurren con frecuencia. Los inversores deben actuar con cautela, diversificar riesgos y comprender a fondo los puntos de riesgo específicos antes de invertir. Se recomienda seguir el principio de "DYOR" (Haz tu propia investigación), realizando una investigación y juicio independiente adecuados.