LSDFi es un producto de Finanzas descentralizadas basado en LSD, que convierte el ETH en stake a través de LSD, desbloqueando la Liquidez y Soltando el umbral de stake. Los usuarios pueden stake cualquier cantidad de ETH, y después de obtener LSD, también pueden utilizarlo para generar múltiples ingresos.
Detrás de LSDFi está la composibilidad de DeFi, los nuevos proyectos atraen a los usuarios a que apuesten ETH/LSD a través de incentivos, obteniendo así cuota de mercado y control sobre LSD. Algunos proyectos también utilizan rendimientos dinámicos para alentar a los usuarios a elegir pequeñas plataformas de staking descentralizadas, con el fin de aumentar el grado de descentralización de los validadores.
A continuación se presentan las cinco formas principales de LSDFi:
LP ( rendimiento 10% + )
Antes de la actualización de Shanghái, LSD no podía ser intercambiado directamente por ETH, por lo que muchos proyectos de Finanzas descentralizadas establecieron pools de liquidez LSD-ETH. Tomando stETH como ejemplo, el rendimiento base no supera el 5%, y se basa principalmente en subsidios de tokens para aumentar el APY. Los stakers, además de recibir recompensas por el staking de ETH, también pueden obtener recompensas por las tarifas de LP. A medida que aumente la base de LSD, el tamaño de LP podría ampliarse aún más después de la actualización de Shanghái.
Préstamo en cadena ( rendimiento 10% + )
A través de AAVE y LIDO, se han realizado apuestas apalancadas a gran escala contra la red principal de Ethereum con stETH:
En stake ETH en LIDO a cambio de stETH
Depositar stETH en AAVE y pedir prestado ETH
Repite la operación anterior
Aunque el riesgo de liquidación es alto, el APR depende del número de ciclos. Teóricamente, todos los protocolos de préstamo pueden adoptar esta estrategia, y en el futuro podrían aparecer productos de préstamo automático en ciclos.
Rendimiento (10%+)
Yearn Finance ha establecido un pool de liquidez en Curve, elevando el APY de LSD al 5.89%. Los usuarios pueden apostar directamente stETH, y actualmente el valor del pool es de 16.4 millones de dólares. Existen varios proyectos establecidos similares, que aumentan la rentabilidad agregando los rendimientos de múltiples plataformas y subsidios.
La entrada de proyectos tradicionales de DeFi como Yearn en el campo de LSD también refleja la importancia de esta pista.
EigenLayer ( ganancias desconocidas )
EigenLayer ofrece varias formas de stake, incluyendo el stake líquido y el stake ultralíquido similares a Lido. Este último permite el stake de LP, que incluye específicamente:
LSD stake: Activos ya apostados en Lido o Rocket Pool se vuelven a apostar en EigenLayer
LSD LP stake: como el Token LP stETH-ETH de Curve que se vuelve a stake en EigenLayer
Proyectos LSDFi de incentivo
Aumentar la eficiencia del capital a través de apalancamiento, estrategias estructuradas, opciones, derivados de bonos, etc., o utilizar un alto APY para atraer ahorros o lograr otros objetivos.
En general, existe un amplio espacio de colaboración entre los proyectos LSDFi. En el futuro, podrían formarse productos con diversos niveles de riesgo y rendimiento que van desde el 4% hasta más del 500%. La Guerra LSD ya ha comenzado, y esta competencia podría continuar hasta que la tasa de staking de Ethereum se estabilice por encima del 25%. Debido a la particularidad del ecosistema de Ethereum, incluso con incentivos de LSDFi, el staking no será muy rentable para la mayoría.
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AirdropHarvester
· 07-25 22:30
stake hermano ha llegado, espera a tomar a la gente por tonta y luego correr.
LSDFi se desarrolla rápidamente: cinco formas de desbloquear nuevas posibilidades para el stake de ETH
LSDFi es un producto de Finanzas descentralizadas basado en LSD, que convierte el ETH en stake a través de LSD, desbloqueando la Liquidez y Soltando el umbral de stake. Los usuarios pueden stake cualquier cantidad de ETH, y después de obtener LSD, también pueden utilizarlo para generar múltiples ingresos.
Detrás de LSDFi está la composibilidad de DeFi, los nuevos proyectos atraen a los usuarios a que apuesten ETH/LSD a través de incentivos, obteniendo así cuota de mercado y control sobre LSD. Algunos proyectos también utilizan rendimientos dinámicos para alentar a los usuarios a elegir pequeñas plataformas de staking descentralizadas, con el fin de aumentar el grado de descentralización de los validadores.
A continuación se presentan las cinco formas principales de LSDFi:
Antes de la actualización de Shanghái, LSD no podía ser intercambiado directamente por ETH, por lo que muchos proyectos de Finanzas descentralizadas establecieron pools de liquidez LSD-ETH. Tomando stETH como ejemplo, el rendimiento base no supera el 5%, y se basa principalmente en subsidios de tokens para aumentar el APY. Los stakers, además de recibir recompensas por el staking de ETH, también pueden obtener recompensas por las tarifas de LP. A medida que aumente la base de LSD, el tamaño de LP podría ampliarse aún más después de la actualización de Shanghái.
A través de AAVE y LIDO, se han realizado apuestas apalancadas a gran escala contra la red principal de Ethereum con stETH:
Aunque el riesgo de liquidación es alto, el APR depende del número de ciclos. Teóricamente, todos los protocolos de préstamo pueden adoptar esta estrategia, y en el futuro podrían aparecer productos de préstamo automático en ciclos.
Yearn Finance ha establecido un pool de liquidez en Curve, elevando el APY de LSD al 5.89%. Los usuarios pueden apostar directamente stETH, y actualmente el valor del pool es de 16.4 millones de dólares. Existen varios proyectos establecidos similares, que aumentan la rentabilidad agregando los rendimientos de múltiples plataformas y subsidios.
La entrada de proyectos tradicionales de DeFi como Yearn en el campo de LSD también refleja la importancia de esta pista.
EigenLayer ofrece varias formas de stake, incluyendo el stake líquido y el stake ultralíquido similares a Lido. Este último permite el stake de LP, que incluye específicamente:
Aumentar la eficiencia del capital a través de apalancamiento, estrategias estructuradas, opciones, derivados de bonos, etc., o utilizar un alto APY para atraer ahorros o lograr otros objetivos.
En general, existe un amplio espacio de colaboración entre los proyectos LSDFi. En el futuro, podrían formarse productos con diversos niveles de riesgo y rendimiento que van desde el 4% hasta más del 500%. La Guerra LSD ya ha comenzado, y esta competencia podría continuar hasta que la tasa de staking de Ethereum se estabilice por encima del 25%. Debido a la particularidad del ecosistema de Ethereum, incluso con incentivos de LSDFi, el staking no será muy rentable para la mayoría.