El índice de sentimiento del mercado ha bajado del 91% al 53%, aún se encuentra en la zona de codicia, pero BTC mantiene una alta volatilidad mientras que las Altcoins están bajo presión, lo que muestra un aumento en la diferenciación del mercado.
El valor de mercado de USDT y USDC creció ambos (+2.91% y +3.23% respectivamente), el TVL total de DeFi continúa aumentando hasta los 54.1 mil millones de dólares, lo que indica que el mercado en general sigue atrayendo nuevos fondos.
El sector DeFi lidera el mercado con una tasa de retorno semanal del 16.47%, y el volumen de comercio DEX alcanzó un nuevo máximo en 2024 (63 mil millones de dólares), mostrando una fuerte dinámica de desarrollo.
El sector de memes regresa a la vista del mercado, mostrando actividad en medio de la volatilidad del mercado, aportando nueva liquidez y puntos de crecimiento de usuarios.
Los proyectos DEX han obtenido la mayor atención, mientras que sectores como AI y GameFi muestran un rendimiento débil, lo que refleja que el enfoque del mercado se está concentrando en la infraestructura y la liquidez.
Se recomienda a los inversores que mantengan la cautela, centrándose en oportunidades de proyectos de re-staking y en el sector DEX, al mismo tiempo que se presta atención a la posible volatilidad del mercado que pueda traer la reunión del FOMC de la próxima semana.
Análisis del Índice de Sentimiento del Mercado
El índice de sentimiento del mercado ha caído del 91% de la semana pasada al 53%, aún se encuentra en la zona alcista.
Altcoin tuvo un rendimiento inferior al índice de referencia esta semana, mostrando una tendencia a la baja con fluctuaciones. Después de una caída a principios de semana, la mayoría de los activos no pudieron recuperar lo perdido. Debido a las posiciones apalancadas, el mercado experimentó aproximadamente 2,000 millones de dólares en liquidaciones forzadas, y las posiciones largas se desapalancaron significativamente. Dada la estructura actual del mercado, se espera que Altcoin mantenga una sincronización a corto plazo con el índice de referencia, siendo baja la probabilidad de un mercado independiente.
Resumen de la Tendencia General del Mercado
El mercado de criptomonedas se encuentra esta semana en una tendencia de amplia oscilación, el índice de sentimiento sigue en fase alcista.
Los proyectos de criptomonedas relacionados con DeFi han tenido un rendimiento destacado, mostrando que el mercado sigue prestando atención a la mejora de los ingresos básicos.
Los proyectos de tipo DEX tuvieron un buen desempeño esta semana, lo que muestra que los inversores en la cadena han comenzado a participar activamente en las actividades de inversión en la cadena.
Esta semana, el sector de Meme ha vuelto a estar en el punto de mira, comenzando a recibir la atención del mercado.
Carreras de tendencia
DEX
Esta semana, debido a la gran volatilidad de los precios en el mercado, se han creado muchas oportunidades de ganancias para los inversores. Los inversores en la cadena están utilizando DEX para realizar transacciones, y con la entrada continua de fondos y usuarios en el sector de DEX, se ha impulsado el crecimiento de los proyectos de DEX esta semana.
datos en cadena de DEX
Los datos más intuitivos para observar un DEX son su TVL y volumen de transacciones; estos dos indicadores pueden reflejar directamente el estado de la pista DEX.
TVL: El TVL de los proyectos en la pista DEX ha aumentado rápidamente esta semana, pasando de 25.22B la semana pasada a 26.58B en la actualidad, lo que representa un aumento del 5.39%. Se puede ver que los fondos están ingresando activamente en los proyectos DEX.
Volumen de transacciones semanal de DEX: El volumen de transacciones de DEX alcanzó el nivel más alto desde mediados de 2024, llegando a 63 mil millones de dólares, y el volumen de transacciones en las últimas 24 horas alcanzó los 7.58 mil millones de dólares, lo que muestra un aumento en el volumen de transacciones en el sector de DEX.
El sector DEX muestra una clara tendencia de actualización en su modelo de negocio. Protocolos líderes como Hyperliquid y dYdX están experimentando una transformación estratégica de una función de trading única hacia una infraestructura financiera integral. Este camino de evolución se manifiesta en que los protocolos, basados en su propia arquitectura de cadena, logran una integración vertical a través de la agregación de funciones, creando un ecosistema de servicios DeFi todo en uno. Esta innovación arquitectónica marca la evolución del sector DEX de un nivel de trading único hacia una infraestructura financiera integral, y se está llevando a cabo una reestructuración del valor en el sector.
SUI
El ecosistema Sui ha sido muy discutido en el mercado esta semana, el precio de SUI ha aumentado un 7.8% esta semana, superando a BTC y ETH, y los proyectos DeFi en el ecosistema Sui han mostrado un rendimiento excepcional esta semana.
Datos del proyecto DeFi en la cadena Sui
TVL: El TVL de Sui ha aumentado rápidamente esta semana, pasando de 1.598b la semana pasada a 1.793b en la actualidad, lo que representa un aumento del 12.88%. Se puede ver que los fondos en la cadena están ingresando activamente en la cadena de Sui.
Cuentas: El número total de usuarios en la cadena Sui ha alcanzado 66,543,317, un aumento de 2,184,755 en comparación con los 64,358,562 de la semana pasada, lo que representa un crecimiento del 3.39%. Aunque el aumento parece no ser grande, el hecho de que se haya logrado un crecimiento durante la volatilidad extrema del mercado esta semana indica que la cadena Sui tiene un cierto efecto de atracción de tráfico.
Volumen de negociación DEX: Los principales DEX en la cadena Sui son: Cetus, Aftermath Finance y BlueMove DEX. Esta semana, el volumen total de negociación en la cadena Sui superó los 35,000 millones de dólares, y el volumen de negociación diario alcanzó los 466 millones de dólares, lo que demuestra que los DEX en la cadena Sui están muy activos.
Incremento del TVL de proyectos DeFi: En el ecosistema Sui, los tres proyectos con mayor TVL son NAVI Protocol, Suilend y Aftermath Finance, que pertenecen a las categorías de préstamos y DEX. Esta semana, el crecimiento del TVL fue del 1.14%, 17.22% y 1.72%, respectivamente. Se puede ver que aunque hay una tendencia de oscilación, los fondos en el ecosistema Sui siguen ingresando en proyectos del sector DeFi.
Para juzgar si una cadena pública es favorecida por el mercado, el estándar de juicio más directo es la variación en su TVL. Basado en los datos anteriores, podemos observar que en esta etapa la cadena Sui mantiene un desarrollo rápido. Debido a que el precio de SUI es más fuerte que el del mercado en general, los activos subyacentes de Sui están en constante aumento, lo que ha impulsado el crecimiento del APY de sus proyectos DeFi en la cadena. Al mismo tiempo, el mercado en general presenta una gran volatilidad, lo que crea oportunidades de ganancias, por lo que atrae a una gran cantidad de usuarios en la cadena para participar, impulsando el desarrollo de todo el ecosistema de Sui.
Carreras DeFi
Ranking de crecimiento de TVL
Los 5 principales proyectos del mercado con el mayor aumento en TVL en la última semana (excluyendo proyectos con un TVL menor, estándar de más de 30 millones de dólares):
| Nombre del proyecto | Aumento en siete días | TVL (millones) |
|---------|----------|---------------|
| Synthetix | 87.69% | 576.82 |
| Babilonia | 67.32% | 3782.36 |
| Dinero habitual | 53.61% | 833.76 |
| BounceBit | 50.31% | 664.98 |
| Equilibria | 40.27% | 281.03 |
Synthetix (SNX): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Synthetix es un protocolo de activos sintéticos descentralizado basado en Ethereum, diseñado para proporcionar exposición en cadena a activos del mundo real a través de la tecnología blockchain. Las funciones principales de Synthetix incluyen permitir a los usuarios acuñar activos sintéticos mediante la garantía de sus tokens SNX.
Últimos desarrollos: Esta semana, Synthetix aumentó el APY para los usuarios de LP, elevando la participación de las tarifas de transacción de LP de V3 del 40% al 60% mediante la implementación de SCCP-373. Al mismo tiempo, Synthetix Treasury planea cobrar algunas tarifas a los integradores para aumentar los ingresos de LP de V3. Además, Synthetix anunció esta semana la finalización de la adquisición de la plataforma de tokens apalancados TLX, que integrará las funciones de tokens apalancados de TLX, impulsando su lanzamiento mediante la mejora de parámetros y la reimplementación de contratos, al mismo tiempo que lanzará un programa de incentivos para tokens apalancados.
Babilonia（未发币）：（推荐指数：⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️）
Descripción del proyecto: El proyecto Babylon es una iniciativa que busca utilizar la seguridad de Bitcoin para mejorar la seguridad de otras blockchains de prueba de participación. La idea central es activar los activos de Bitcoin inactivos a través de un mecanismo de staking sin confianza, resolviendo la contradicción entre la búsqueda de seguridad de los activos por parte de los poseedores de Bitcoin y su participación en proyectos de alto rendimiento.
Últimos desarrollos: Esta semana, aunque los precios del mercado han fluctuado bastante, el rendimiento de BTC se ha mantenido muy sólido, permaneciendo en niveles altos. Además, los usuarios son generalmente optimistas sobre el desarrollo futuro de BTC, por lo que están más decididos a mantenerlo y también buscan liberar la liquidez de su BTC, lo que les lleva a elegir más proyectos de generación de ingresos basados en BTC. Además, esta semana, una plataforma de intercambio anunció que se puede apostar BTC directamente desde la cuenta de esa plataforma para obtener ganancias, lo que ha traído una gran cantidad de nuevos fondos a Babylon. Al mismo tiempo, durante el período de actividad, se ofreció a los usuarios que participaron en la actividad un aumento de puntos de hasta el 12%, incentivando la participación de muchos usuarios.
Usual Money (USUAL): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Usual Money es un proyecto de stablecoin respaldado por una conocida plataforma de intercambio, que tiene como objetivo proporcionar una nueva solución de stablecoin a través de un enfoque descentralizado. El mecanismo central del proyecto incluye tres tokens principales: la stablecoin USD0, el producto de bonos USD0++ y el token de gobernanza USUAL.
Últimos desarrollos: Recientemente, Usual Money realizó una actualización de Checker. Después de la actualización, el rendimiento anualizado para los poseedores del producto de bonos USD0++ alcanzó el 48%. En una cierta plataforma de intercambio descentralizada, el APY promedio de USD0/USD0++ fue del 54%, mientras que la tasa de rendimiento anualizada promedio de USD0/USDC fue del 52%. Al mismo tiempo, se redujo la cantidad de acuñación de USUAL en un 17%, lo que aumentó el precio de USUAL. Esto ha atraído a muchos usuarios a participar en Usual Money y obtener altos beneficios de arbitraje anualizados.
BounceBit (BB): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
Introducción del proyecto: BounceBit es una capa de re-staking en el ecosistema de Bitcoin. En su diseño, colabora estrechamente con una conocida plataforma de intercambio, estructurando componentes de CeDeFi de alto rendimiento; además, construye su propia cadena BounceBit, creando escenarios de uso específicos para el re-staking.
Últimos desarrollos: Recientemente, BounceBit ha aumentado las tasas de interés de staking para varios tokens, donde el rendimiento anualizado de 30 días para USDT alcanzó el 54.25%, el rendimiento anualizado de 30 días para BTC alcanzó el 24.55%, el rendimiento anualizado de 30 días para BNB alcanzó el 37.13%, y el rendimiento anualizado de 30 días para ETH alcanzó el 37.7%, atrayendo así a una gran cantidad de usuarios a invertir sus activos en BounceBit para participar en el staking. Al mismo tiempo, esta semana, BounceBit ha llegado a un acuerdo de cooperación con Ondo para introducir RWA tokenizados en BounceBit, comenzando a incursionar en el sector de RWA.
Equilibria (EQB): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Equilibria es un proyecto de piscina de ametralladora, cuyo objetivo principal es generar altos rendimientos para los usuarios. Utiliza el modelo de aumento de rendimientos veToken adoptado por Pendle, proporcionando mayores rendimientos a los LP a través de la versión tokenizada ePENDLE de vePENDLE, y ofreciendo recompensas adicionales a los poseedores de PENDLE.
Últimos desarrollos: Esta semana, Equilibria ha fortalecido su colaboración con una conocida plataforma de intercambio descentralizado, lanzando el primer pool mejorado scrvUSD, diseñado para aumentar los rendimientos de los usuarios. Posteriormente, se añadieron los pools mejorados SolvBTC, cmETH y ePENDLE, elevando el APY de los usuarios hasta un 59%, lo que ha atraído a una gran cantidad de usuarios para participar en el arbitraje.
En resumen, podemos ver que los proyectos con un crecimiento rápido en TVL esta semana se concentran principalmente en el sector de rendimientos de stablecoins (piscinas de metralleta).
Desempeño general de la pista
La capitalización de mercado de las stablecoins crece de manera constante: USDT ha aumentado de 141 mil millones de dólares la semana pasada a 145.1 mil millones de dólares, con un incremento del 2.91%, y USDC ha crecido de 40.2 mil millones de dólares la semana pasada a 41.5 mil millones de dólares, con un incremento del 3.23%. Se puede ver que esta semana tanto USDT, que se centra en los mercados fuera de Estados Unidos, como USDC, que se centra en el mercado estadounidense, han mostrado crecimiento, lo que indica que todo el mercado sigue manteniendo una entrada continua de capital.
La liquidez está aumentando gradualmente: la tasa de arbitraje libre de riesgo en los mercados tradicionales sigue disminuyendo debido a las continuas bajadas de tasas de interés, mientras que la tasa de arbitraje de los proyectos DeFi en la cadena está aumentando debido al incremento del valor de los activos criptográficos. Regresar a DeFi será una muy buena opción.
Situación de fondos: El TVL de los proyectos Defi ha aumentado de 53.2 mil millones de dólares la semana pasada a 54.1 mil millones de dólares en la actualidad, con un aumento de fondos del 1.69%. Esta semana continúa manteniendo un crecimiento positivo y ha mantenido una tendencia de aumento continuo durante casi dos meses, lo que demuestra que constantemente hay fondos ingresando a los proyectos Defi.
Análisis en profundidad
Impulso de aumento:
Los factores clave que impulsan esta ronda de aumentos se pueden resumir en la siguiente ruta de transmisión: la entrada del mercado en un ciclo de mercado alcista impulsa la demanda de liquidez, lo que a su vez eleva los niveles de las tasas de interés básicas de los préstamos, ampliando el espacio de beneficios para las estrategias de arbitraje en los protocolos DeFi. En concreto:
Entorno del mercado: el ciclo del mercado alcista genera un aumento en la demanda general de liquidez.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
17 me gusta
Recompensa
17
4
Republicar
Compartir
Comentar
0/400
WalletWhisperer
· 08-02 08:15
observando cómo los clústeres de direcciones pintan sus patrones de migración habituales... el aumento del tvl de defi se siente extrañamente familiar al segundo trimestre de 2021
Ver originalesResponder0
TokenDustCollector
· 08-01 10:40
Mira los datos, defi casi debe To the moon.
Ver originalesResponder0
DecentralizeMe
· 07-30 16:07
defi es realmente alcista
Ver originalesResponder0
ZkSnarker
· 07-30 16:03
técnicamente el aumento del volumen de dex es solo degens persiguiendo rendimiento... pero no voy a mentir, estoy un poco alcista en este.
Finanzas descentralizadas lideran el mercado, el volumen de transacciones DEX alcanza un nuevo máximo, seguir la oportunidad de volver a stake y DEX.
Visión general del mercado
Principales tendencias del mercado
El índice de sentimiento del mercado ha bajado del 91% al 53%, aún se encuentra en la zona de codicia, pero BTC mantiene una alta volatilidad mientras que las Altcoins están bajo presión, lo que muestra un aumento en la diferenciación del mercado.
El valor de mercado de USDT y USDC creció ambos (+2.91% y +3.23% respectivamente), el TVL total de DeFi continúa aumentando hasta los 54.1 mil millones de dólares, lo que indica que el mercado en general sigue atrayendo nuevos fondos.
El sector DeFi lidera el mercado con una tasa de retorno semanal del 16.47%, y el volumen de comercio DEX alcanzó un nuevo máximo en 2024 (63 mil millones de dólares), mostrando una fuerte dinámica de desarrollo.
El sector de memes regresa a la vista del mercado, mostrando actividad en medio de la volatilidad del mercado, aportando nueva liquidez y puntos de crecimiento de usuarios.
Los proyectos DEX han obtenido la mayor atención, mientras que sectores como AI y GameFi muestran un rendimiento débil, lo que refleja que el enfoque del mercado se está concentrando en la infraestructura y la liquidez.
Se recomienda a los inversores que mantengan la cautela, centrándose en oportunidades de proyectos de re-staking y en el sector DEX, al mismo tiempo que se presta atención a la posible volatilidad del mercado que pueda traer la reunión del FOMC de la próxima semana.
Análisis del Índice de Sentimiento del Mercado
El índice de sentimiento del mercado ha caído del 91% de la semana pasada al 53%, aún se encuentra en la zona alcista.
Altcoin tuvo un rendimiento inferior al índice de referencia esta semana, mostrando una tendencia a la baja con fluctuaciones. Después de una caída a principios de semana, la mayoría de los activos no pudieron recuperar lo perdido. Debido a las posiciones apalancadas, el mercado experimentó aproximadamente 2,000 millones de dólares en liquidaciones forzadas, y las posiciones largas se desapalancaron significativamente. Dada la estructura actual del mercado, se espera que Altcoin mantenga una sincronización a corto plazo con el índice de referencia, siendo baja la probabilidad de un mercado independiente.
Resumen de la Tendencia General del Mercado
El mercado de criptomonedas se encuentra esta semana en una tendencia de amplia oscilación, el índice de sentimiento sigue en fase alcista.
Los proyectos de criptomonedas relacionados con DeFi han tenido un rendimiento destacado, mostrando que el mercado sigue prestando atención a la mejora de los ingresos básicos.
Los proyectos de tipo DEX tuvieron un buen desempeño esta semana, lo que muestra que los inversores en la cadena han comenzado a participar activamente en las actividades de inversión en la cadena.
Esta semana, el sector de Meme ha vuelto a estar en el punto de mira, comenzando a recibir la atención del mercado.
Carreras de tendencia
DEX
Esta semana, debido a la gran volatilidad de los precios en el mercado, se han creado muchas oportunidades de ganancias para los inversores. Los inversores en la cadena están utilizando DEX para realizar transacciones, y con la entrada continua de fondos y usuarios en el sector de DEX, se ha impulsado el crecimiento de los proyectos de DEX esta semana.
datos en cadena de DEX
Los datos más intuitivos para observar un DEX son su TVL y volumen de transacciones; estos dos indicadores pueden reflejar directamente el estado de la pista DEX.
TVL: El TVL de los proyectos en la pista DEX ha aumentado rápidamente esta semana, pasando de 25.22B la semana pasada a 26.58B en la actualidad, lo que representa un aumento del 5.39%. Se puede ver que los fondos están ingresando activamente en los proyectos DEX.
Volumen de transacciones semanal de DEX: El volumen de transacciones de DEX alcanzó el nivel más alto desde mediados de 2024, llegando a 63 mil millones de dólares, y el volumen de transacciones en las últimas 24 horas alcanzó los 7.58 mil millones de dólares, lo que muestra un aumento en el volumen de transacciones en el sector de DEX.
El sector DEX muestra una clara tendencia de actualización en su modelo de negocio. Protocolos líderes como Hyperliquid y dYdX están experimentando una transformación estratégica de una función de trading única hacia una infraestructura financiera integral. Este camino de evolución se manifiesta en que los protocolos, basados en su propia arquitectura de cadena, logran una integración vertical a través de la agregación de funciones, creando un ecosistema de servicios DeFi todo en uno. Esta innovación arquitectónica marca la evolución del sector DEX de un nivel de trading único hacia una infraestructura financiera integral, y se está llevando a cabo una reestructuración del valor en el sector.
SUI
El ecosistema Sui ha sido muy discutido en el mercado esta semana, el precio de SUI ha aumentado un 7.8% esta semana, superando a BTC y ETH, y los proyectos DeFi en el ecosistema Sui han mostrado un rendimiento excepcional esta semana.
Datos del proyecto DeFi en la cadena Sui
TVL: El TVL de Sui ha aumentado rápidamente esta semana, pasando de 1.598b la semana pasada a 1.793b en la actualidad, lo que representa un aumento del 12.88%. Se puede ver que los fondos en la cadena están ingresando activamente en la cadena de Sui.
Cuentas: El número total de usuarios en la cadena Sui ha alcanzado 66,543,317, un aumento de 2,184,755 en comparación con los 64,358,562 de la semana pasada, lo que representa un crecimiento del 3.39%. Aunque el aumento parece no ser grande, el hecho de que se haya logrado un crecimiento durante la volatilidad extrema del mercado esta semana indica que la cadena Sui tiene un cierto efecto de atracción de tráfico.
Volumen de negociación DEX: Los principales DEX en la cadena Sui son: Cetus, Aftermath Finance y BlueMove DEX. Esta semana, el volumen total de negociación en la cadena Sui superó los 35,000 millones de dólares, y el volumen de negociación diario alcanzó los 466 millones de dólares, lo que demuestra que los DEX en la cadena Sui están muy activos.
Incremento del TVL de proyectos DeFi: En el ecosistema Sui, los tres proyectos con mayor TVL son NAVI Protocol, Suilend y Aftermath Finance, que pertenecen a las categorías de préstamos y DEX. Esta semana, el crecimiento del TVL fue del 1.14%, 17.22% y 1.72%, respectivamente. Se puede ver que aunque hay una tendencia de oscilación, los fondos en el ecosistema Sui siguen ingresando en proyectos del sector DeFi.
Para juzgar si una cadena pública es favorecida por el mercado, el estándar de juicio más directo es la variación en su TVL. Basado en los datos anteriores, podemos observar que en esta etapa la cadena Sui mantiene un desarrollo rápido. Debido a que el precio de SUI es más fuerte que el del mercado en general, los activos subyacentes de Sui están en constante aumento, lo que ha impulsado el crecimiento del APY de sus proyectos DeFi en la cadena. Al mismo tiempo, el mercado en general presenta una gran volatilidad, lo que crea oportunidades de ganancias, por lo que atrae a una gran cantidad de usuarios en la cadena para participar, impulsando el desarrollo de todo el ecosistema de Sui.
Carreras DeFi
Ranking de crecimiento de TVL
Los 5 principales proyectos del mercado con el mayor aumento en TVL en la última semana (excluyendo proyectos con un TVL menor, estándar de más de 30 millones de dólares):
| Nombre del proyecto | Aumento en siete días | TVL (millones) | |---------|----------|---------------| | Synthetix | 87.69% | 576.82 | | Babilonia | 67.32% | 3782.36 | | Dinero habitual | 53.61% | 833.76 | | BounceBit | 50.31% | 664.98 | | Equilibria | 40.27% | 281.03 |
Synthetix (SNX): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Synthetix es un protocolo de activos sintéticos descentralizado basado en Ethereum, diseñado para proporcionar exposición en cadena a activos del mundo real a través de la tecnología blockchain. Las funciones principales de Synthetix incluyen permitir a los usuarios acuñar activos sintéticos mediante la garantía de sus tokens SNX.
Últimos desarrollos: Esta semana, Synthetix aumentó el APY para los usuarios de LP, elevando la participación de las tarifas de transacción de LP de V3 del 40% al 60% mediante la implementación de SCCP-373. Al mismo tiempo, Synthetix Treasury planea cobrar algunas tarifas a los integradores para aumentar los ingresos de LP de V3. Además, Synthetix anunció esta semana la finalización de la adquisición de la plataforma de tokens apalancados TLX, que integrará las funciones de tokens apalancados de TLX, impulsando su lanzamiento mediante la mejora de parámetros y la reimplementación de contratos, al mismo tiempo que lanzará un programa de incentivos para tokens apalancados.
Babilonia（未发币）：（推荐指数：⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️）
Descripción del proyecto: El proyecto Babylon es una iniciativa que busca utilizar la seguridad de Bitcoin para mejorar la seguridad de otras blockchains de prueba de participación. La idea central es activar los activos de Bitcoin inactivos a través de un mecanismo de staking sin confianza, resolviendo la contradicción entre la búsqueda de seguridad de los activos por parte de los poseedores de Bitcoin y su participación en proyectos de alto rendimiento.
Últimos desarrollos: Esta semana, aunque los precios del mercado han fluctuado bastante, el rendimiento de BTC se ha mantenido muy sólido, permaneciendo en niveles altos. Además, los usuarios son generalmente optimistas sobre el desarrollo futuro de BTC, por lo que están más decididos a mantenerlo y también buscan liberar la liquidez de su BTC, lo que les lleva a elegir más proyectos de generación de ingresos basados en BTC. Además, esta semana, una plataforma de intercambio anunció que se puede apostar BTC directamente desde la cuenta de esa plataforma para obtener ganancias, lo que ha traído una gran cantidad de nuevos fondos a Babylon. Al mismo tiempo, durante el período de actividad, se ofreció a los usuarios que participaron en la actividad un aumento de puntos de hasta el 12%, incentivando la participación de muchos usuarios.
Usual Money (USUAL): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Usual Money es un proyecto de stablecoin respaldado por una conocida plataforma de intercambio, que tiene como objetivo proporcionar una nueva solución de stablecoin a través de un enfoque descentralizado. El mecanismo central del proyecto incluye tres tokens principales: la stablecoin USD0, el producto de bonos USD0++ y el token de gobernanza USUAL.
Últimos desarrollos: Recientemente, Usual Money realizó una actualización de Checker. Después de la actualización, el rendimiento anualizado para los poseedores del producto de bonos USD0++ alcanzó el 48%. En una cierta plataforma de intercambio descentralizada, el APY promedio de USD0/USD0++ fue del 54%, mientras que la tasa de rendimiento anualizada promedio de USD0/USDC fue del 52%. Al mismo tiempo, se redujo la cantidad de acuñación de USUAL en un 17%, lo que aumentó el precio de USUAL. Esto ha atraído a muchos usuarios a participar en Usual Money y obtener altos beneficios de arbitraje anualizados.
BounceBit (BB): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️⭐️)
Introducción del proyecto: BounceBit es una capa de re-staking en el ecosistema de Bitcoin. En su diseño, colabora estrechamente con una conocida plataforma de intercambio, estructurando componentes de CeDeFi de alto rendimiento; además, construye su propia cadena BounceBit, creando escenarios de uso específicos para el re-staking.
Últimos desarrollos: Recientemente, BounceBit ha aumentado las tasas de interés de staking para varios tokens, donde el rendimiento anualizado de 30 días para USDT alcanzó el 54.25%, el rendimiento anualizado de 30 días para BTC alcanzó el 24.55%, el rendimiento anualizado de 30 días para BNB alcanzó el 37.13%, y el rendimiento anualizado de 30 días para ETH alcanzó el 37.7%, atrayendo así a una gran cantidad de usuarios a invertir sus activos en BounceBit para participar en el staking. Al mismo tiempo, esta semana, BounceBit ha llegado a un acuerdo de cooperación con Ondo para introducir RWA tokenizados en BounceBit, comenzando a incursionar en el sector de RWA.
Equilibria (EQB): (Índice de recomendación: ⭐️⭐️⭐️)
Descripción del proyecto: Equilibria es un proyecto de piscina de ametralladora, cuyo objetivo principal es generar altos rendimientos para los usuarios. Utiliza el modelo de aumento de rendimientos veToken adoptado por Pendle, proporcionando mayores rendimientos a los LP a través de la versión tokenizada ePENDLE de vePENDLE, y ofreciendo recompensas adicionales a los poseedores de PENDLE.
Últimos desarrollos: Esta semana, Equilibria ha fortalecido su colaboración con una conocida plataforma de intercambio descentralizado, lanzando el primer pool mejorado scrvUSD, diseñado para aumentar los rendimientos de los usuarios. Posteriormente, se añadieron los pools mejorados SolvBTC, cmETH y ePENDLE, elevando el APY de los usuarios hasta un 59%, lo que ha atraído a una gran cantidad de usuarios para participar en el arbitraje.
En resumen, podemos ver que los proyectos con un crecimiento rápido en TVL esta semana se concentran principalmente en el sector de rendimientos de stablecoins (piscinas de metralleta).
Desempeño general de la pista
La capitalización de mercado de las stablecoins crece de manera constante: USDT ha aumentado de 141 mil millones de dólares la semana pasada a 145.1 mil millones de dólares, con un incremento del 2.91%, y USDC ha crecido de 40.2 mil millones de dólares la semana pasada a 41.5 mil millones de dólares, con un incremento del 3.23%. Se puede ver que esta semana tanto USDT, que se centra en los mercados fuera de Estados Unidos, como USDC, que se centra en el mercado estadounidense, han mostrado crecimiento, lo que indica que todo el mercado sigue manteniendo una entrada continua de capital.
La liquidez está aumentando gradualmente: la tasa de arbitraje libre de riesgo en los mercados tradicionales sigue disminuyendo debido a las continuas bajadas de tasas de interés, mientras que la tasa de arbitraje de los proyectos DeFi en la cadena está aumentando debido al incremento del valor de los activos criptográficos. Regresar a DeFi será una muy buena opción.
Situación de fondos: El TVL de los proyectos Defi ha aumentado de 53.2 mil millones de dólares la semana pasada a 54.1 mil millones de dólares en la actualidad, con un aumento de fondos del 1.69%. Esta semana continúa manteniendo un crecimiento positivo y ha mantenido una tendencia de aumento continuo durante casi dos meses, lo que demuestra que constantemente hay fondos ingresando a los proyectos Defi.
Análisis en profundidad
Impulso de aumento:
Los factores clave que impulsan esta ronda de aumentos se pueden resumir en la siguiente ruta de transmisión: la entrada del mercado en un ciclo de mercado alcista impulsa la demanda de liquidez, lo que a su vez eleva los niveles de las tasas de interés básicas de los préstamos, ampliando el espacio de beneficios para las estrategias de arbitraje en los protocolos DeFi. En concreto: