Dalam bidang Keuangan Desentralisasi, meningkatkan Total Nilai Terkunci (TVL) adalah salah satu tujuan utama dari banyak proyek. Artikel ini akan membahas empat strategi utama, menganalisis kelebihan dan kekurangan serta risiko potensialnya.
1. Ekspektasi Penerbitan Koin
Metode ini menarik likuiditas melalui kegiatan poin, merupakan strategi yang paling langsung dan memiliki rasio biaya terhadap hasil tertinggi. Pihak proyek tidak perlu menginvestasikan banyak dana di awal, cukup dengan memberikan harapan akan token di masa depan kepada pengguna untuk menarik partisipasi.
Strategi ini terutama ditujukan untuk dua kelompok pengguna: spekulan dan peserta awal. Yang pertama fokus pada keuntungan dari perdagangan di pasar sekunder, sementara yang kedua berharap mendapatkan kemungkinan hadiah airdrop di masa depan melalui partisipasi awal.
Bagi proyek yang belum menerbitkan token, mengadakan berbagai kegiatan airdrop adalah strategi pemasaran yang sangat menarik. Dengan memberikan imbalan poin kepada pengguna awal, proyek dapat membangun basis komunitas yang aktif bahkan sebelum peluncuran token.
2. Kerja Sama Antar Proyek
Metode ini terutama bergantung pada sumber daya dan jaringan proyek itu sendiri, pada dasarnya merupakan pertukaran sumber daya. Misalnya, memungkinkan pengguna untuk menggunakan token proyek lain sebagai jaminan atau alat pembayaran di platform, sehingga meningkatkan interoperabilitas dan likuiditas aset.
Salah satu contoh klasik adalah kolaborasi antara suatu proyek L2 Bitcoin dan suatu protokol staking. Dengan mengarahkan likuiditas ke protokol staking, proyek L2 berhasil mempertahankan likuiditas di dalam ekosistem, sementara protokol staking dengan cepat menjadi platform staking Bitcoin terkemuka. Model kolaborasi ini mencapai kemenangan bersama bagi kedua belah pihak.
3. Insentif Pendapatan
Praktik yang paling khas adalah penambangan likuiditas, yaitu mendirikan kolam likuiditas dan menarik pengguna untuk berpartisipasi melalui imbalan biaya transaksi. Metode ini dapat dengan cepat meningkatkan TVL, tetapi perlu desain mekanisme imbalan yang cermat untuk menghindari inflasi berlebihan, serta memperhatikan manajemen risiko.
4. Menciptakan Aset Baru
Metode seperti staking likuid dan staking ulang dapat menciptakan aset keuangan baru, yang tidak hanya dapat melepaskan likuiditas dari aset yang sudah di-stake, tetapi juga menarik dana tambahan. Misalnya, sertifikat yang diperoleh dari staking ETH dapat berfungsi sebagai alat investasi baru, memberikan lebih banyak peluang bagi pasar.
Namun, strategi ini juga memiliki masalah akumulasi risiko. Jika ada masalah pada salah satu bagian dalam rantai, hal itu dapat mempengaruhi stabilitas seluruh ekosistem aset dan aplikasi terkait.
Prioritas Strategi
Dari sudut pandang proyek, prioritas maksimalisasi efisiensi modal untuk empat strategi ini adalah sebagai berikut:
Ekspektasi penerbitan koin: biaya rendah, potensi keuntungan tinggi
Kerja sama lintas proyek: Biaya lebih rendah, terutama pertukaran sumber daya
Insentif Pendapatan: Biaya cukup tinggi, perlu berbagi pendapatan platform
Menciptakan Aset Baru: Biaya tertinggi, perlu mempertahankan likuiditas aset baru
Perlu dicatat bahwa prioritas ini tidak bersifat mutlak. Pihak proyek harus secara fleksibel menyesuaikan kombinasi strategi berdasarkan keadaan mereka sendiri, lingkungan pasar, dan tujuan spesifik. Metode ini tidak saling eksklusif, dan dapat digunakan dalam kombinasi sesuai dengan berbagai tahap perkembangan dan umpan balik pasar untuk mencapai hasil terbaik.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
6 Suka
Hadiah
6
8
Bagikan
Komentar
0/400
RebaseVictim
· 07-18 02:23
Ini hanya jebakan untuk dianggap bodoh.
Lihat AsliBalas0
GateUser-3824aa38
· 07-17 20:17
Rasanya seperti dianggap bodoh.
Lihat AsliBalas0
GasOptimizer
· 07-15 17:16
rasio tvl/gas adalah fakta yang nyata, yang lainnya hanyalah ilusi
Lihat AsliBalas0
ImpermanentPhobia
· 07-15 04:49
Ah, lagi-lagi menggunakan Airdrop untuk menggoda suckers.
Lihat AsliBalas0
GateUser-a5fa8bd0
· 07-15 04:49
Ini adalah jebakan Kupon Klip lagi, siapa yang ikut pasti bodoh.
Empat strategi untuk meningkatkan TVL proyek Keuangan Desentralisasi: dari ekspektasi penerbitan koin hingga penciptaan aset baru
Empat Strategi Proyek DeFi untuk Meningkatkan TVL
Dalam bidang Keuangan Desentralisasi, meningkatkan Total Nilai Terkunci (TVL) adalah salah satu tujuan utama dari banyak proyek. Artikel ini akan membahas empat strategi utama, menganalisis kelebihan dan kekurangan serta risiko potensialnya.
1. Ekspektasi Penerbitan Koin
Metode ini menarik likuiditas melalui kegiatan poin, merupakan strategi yang paling langsung dan memiliki rasio biaya terhadap hasil tertinggi. Pihak proyek tidak perlu menginvestasikan banyak dana di awal, cukup dengan memberikan harapan akan token di masa depan kepada pengguna untuk menarik partisipasi.
Strategi ini terutama ditujukan untuk dua kelompok pengguna: spekulan dan peserta awal. Yang pertama fokus pada keuntungan dari perdagangan di pasar sekunder, sementara yang kedua berharap mendapatkan kemungkinan hadiah airdrop di masa depan melalui partisipasi awal.
Bagi proyek yang belum menerbitkan token, mengadakan berbagai kegiatan airdrop adalah strategi pemasaran yang sangat menarik. Dengan memberikan imbalan poin kepada pengguna awal, proyek dapat membangun basis komunitas yang aktif bahkan sebelum peluncuran token.
2. Kerja Sama Antar Proyek
Metode ini terutama bergantung pada sumber daya dan jaringan proyek itu sendiri, pada dasarnya merupakan pertukaran sumber daya. Misalnya, memungkinkan pengguna untuk menggunakan token proyek lain sebagai jaminan atau alat pembayaran di platform, sehingga meningkatkan interoperabilitas dan likuiditas aset.
Salah satu contoh klasik adalah kolaborasi antara suatu proyek L2 Bitcoin dan suatu protokol staking. Dengan mengarahkan likuiditas ke protokol staking, proyek L2 berhasil mempertahankan likuiditas di dalam ekosistem, sementara protokol staking dengan cepat menjadi platform staking Bitcoin terkemuka. Model kolaborasi ini mencapai kemenangan bersama bagi kedua belah pihak.
3. Insentif Pendapatan
Praktik yang paling khas adalah penambangan likuiditas, yaitu mendirikan kolam likuiditas dan menarik pengguna untuk berpartisipasi melalui imbalan biaya transaksi. Metode ini dapat dengan cepat meningkatkan TVL, tetapi perlu desain mekanisme imbalan yang cermat untuk menghindari inflasi berlebihan, serta memperhatikan manajemen risiko.
4. Menciptakan Aset Baru
Metode seperti staking likuid dan staking ulang dapat menciptakan aset keuangan baru, yang tidak hanya dapat melepaskan likuiditas dari aset yang sudah di-stake, tetapi juga menarik dana tambahan. Misalnya, sertifikat yang diperoleh dari staking ETH dapat berfungsi sebagai alat investasi baru, memberikan lebih banyak peluang bagi pasar.
Namun, strategi ini juga memiliki masalah akumulasi risiko. Jika ada masalah pada salah satu bagian dalam rantai, hal itu dapat mempengaruhi stabilitas seluruh ekosistem aset dan aplikasi terkait.
Prioritas Strategi
Dari sudut pandang proyek, prioritas maksimalisasi efisiensi modal untuk empat strategi ini adalah sebagai berikut:
Perlu dicatat bahwa prioritas ini tidak bersifat mutlak. Pihak proyek harus secara fleksibel menyesuaikan kombinasi strategi berdasarkan keadaan mereka sendiri, lingkungan pasar, dan tujuan spesifik. Metode ini tidak saling eksklusif, dan dapat digunakan dalam kombinasi sesuai dengan berbagai tahap perkembangan dan umpan balik pasar untuk mencapai hasil terbaik.