Prospek Industri Keuangan Desentralisasi 2024: Tren Kunci dan Arah Perkembangan
Dalam beberapa tahun terakhir, Keuangan Desentralisasi ( DeFi ) telah mengalami perkembangan dan perubahan yang pesat. Dari proyek percobaan awal, DeFi telah tumbuh menjadi infrastruktur yang tak terpisahkan dari ekosistem cryptocurrency. Dalam proses ini, muncul banyak proyek unggulan, tetapi pada saat yang sama, persaingan semakin ketat. Setiap proyek terus berinovasi dan berusaha memperluas pangsa pasar. Melihat ke tahun 2024, bidang DeFi mungkin akan menunjukkan beberapa tren penting berikut:
Tren Platformisasi Protokol Semakin Meningkat
Seiring dengan kematangan ekosistem DeFi yang terus berkembang, protokol utama sedang bertransformasi dari fungsi tunggal menjadi platform layanan terintegrasi. Dalam setahun terakhir, beberapa proyek DeFi terkenal telah memperluas jangkauan bisnis mereka: sebuah protokol pinjaman meluncurkan layanan stablecoin, sebuah DEX mengembangkan aplikasi dompetnya sendiri. Proyek-proyek di blockchain publik yang baru muncul bahkan telah mengembangkan berbagai fungsi seperti stablecoin, DEX, Launchpad dalam satu paket. Tren platformisasi ini diperkirakan akan terus menguat di masa depan, mencerminkan kematangan yang semakin meningkat dan meningkatnya kompetisi di industri DeFi.
Posisi unggulan proyek utama sulit tergoyahkan
Protokol DeFi teratas yang lahir sebelum putaran bull market sebelumnya, setelah melalui beberapa kali uji pasar, telah membangun efek jaringan dan pengaruh merek yang kuat. Proyek-proyek ini terus diperbarui dan diiterasi, sehingga sulit untuk digantikan dalam jangka pendek. Salah satu DEX teratas mengumumkan versi baru, memperkenalkan lebih banyak fungsi kustom; salah satu platform pinjaman meluncurkan versi V3, meningkatkan efisiensi modal dan memperluas ke beberapa rantai. Data menunjukkan bahwa salah satu DEX teratas masih menguasai lebih dari setengah pangsa pasar di rantai EVM utama.
Imbal hasil yang nyata menjadi kunci untuk menarik dana
Dalam ekosistem rantai publik mainstream, era di mana hanya bergantung pada penambangan likuiditas untuk menarik dana telah berlalu. Proyek lebih mengandalkan pendapatan nyata untuk menarik dana, dan dana cenderung mengalir ke tempat yang lebih efisien. Baru-baru ini, DEX di suatu rantai publik menunjukkan efisiensi modal yang sangat tinggi, hanya bergantung pada biaya transaksi dapat memberikan pendapatan yang cukup bagi penyedia likuiditas. Sebagai perbandingan, tingkat pengembalian proyek serupa di rantai lain terlihat tidak signifikan. Dalam situasi ini, penyedia likuiditas profesional kemungkinan besar akan beralih ke proyek baru yang lebih menguntungkan.
Token Staking Likuid Memimpin Pertumbuhan TVL Jaringan Baru
Token staking likuid ( LST ) telah menarik perhatian setelah pembaruan Shanghai Ethereum, saat ini salah satu proyek LST telah menjadi protokol DeFi dengan TVL tertinggi. Tren ini juga menyebar ke blockchain publik lainnya. Dalam ekosistem salah satu blockchain publik, dua proyek LST telah menduduki dua posisi teratas dalam peringkat TVL, dan telah meningkatkan total TVL secara keseluruhan. Blockchain publik baru lainnya juga mulai menerapkan strategi LST untuk mendorong pengembangan ekosistem, seperti dengan memberikan insentif hadiah tinggi untuk mendorong penggunaan LST dalam protokol DeFi.
DEX Kontrak Berkelanjutan Mungkin Menghadapi Terobosan
Pertukaran kontrak berjangka terdesentralisasi ( Perp DEX ) selalu dipandang positif, tetapi proyek yang ada masih menghadapi banyak masalah. Misalnya, salah satu proyek terkemuka mengalami ketidakseimbangan posisi dalam pasar satu arah, yang tidak ramah terhadap penyedia likuiditas; proyek lain memberikan ketidakpastian kepada pengguna karena desain slippage. Beberapa proyek baru yang muncul baru-baru ini menunjukkan karakteristik menarik, seperti menyediakan kolam likuiditas dengan tingkat pengembalian tinggi, atau solusi perdagangan yang lebih efisien. Bidang ini mungkin akan melihat pemain baru yang lebih kompetitif.
Kontroversi dan Eksplorasi Aset Dunia Nyata
Aset dunia nyata ( RWA ) dalam Keuangan Desentralisasi masih menjadi perdebatan. Ini mungkin bergantung pada entitas tunggal, menghadapi risiko regulasi, dan tidak sepenuhnya sesuai dengan prinsip desentralisasi DeFi. Saat ini, obligasi AS tampaknya menjadi satu-satunya arah RWA yang dapat diterapkan secara besar-besaran. Dengan perubahan ekspektasi kenaikan suku bunga di AS, daya tarik produk RWA mungkin menurun. Namun, ini tidak menghalangi para pengusaha untuk terus menjelajahi jalur ini. Di masa depan, mungkin akan ada lebih banyak institusi keuangan tradisional yang terlibat, membawa peluang pengembangan baru untuk RWA.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
7 Suka
Hadiah
7
4
Bagikan
Komentar
0/400
LucidSleepwalker
· 07-20 10:54
tvl sudah mau To da moon?!
Lihat AsliBalas0
shadowy_supercoder
· 07-20 10:53
defi kali ini pasti besar bull
Lihat AsliBalas0
CryptoHistoryClass
· 07-20 10:43
*memeriksa grafik historis* defi summer 2.0? tidak, lebih seperti luna 2.0 sedang memuat...
Lihat AsliBalas0
gas_fee_therapy
· 07-20 10:30
Ada apa yang bisa dieksplorasi, proyeknya semua sama.
Keuangan Desentralisasi 2024: Protokol platform semakin mendalam, keuntungan proyek utama sulit tergoyahkan.
Prospek Industri Keuangan Desentralisasi 2024: Tren Kunci dan Arah Perkembangan
Dalam beberapa tahun terakhir, Keuangan Desentralisasi ( DeFi ) telah mengalami perkembangan dan perubahan yang pesat. Dari proyek percobaan awal, DeFi telah tumbuh menjadi infrastruktur yang tak terpisahkan dari ekosistem cryptocurrency. Dalam proses ini, muncul banyak proyek unggulan, tetapi pada saat yang sama, persaingan semakin ketat. Setiap proyek terus berinovasi dan berusaha memperluas pangsa pasar. Melihat ke tahun 2024, bidang DeFi mungkin akan menunjukkan beberapa tren penting berikut:
Tren Platformisasi Protokol Semakin Meningkat
Seiring dengan kematangan ekosistem DeFi yang terus berkembang, protokol utama sedang bertransformasi dari fungsi tunggal menjadi platform layanan terintegrasi. Dalam setahun terakhir, beberapa proyek DeFi terkenal telah memperluas jangkauan bisnis mereka: sebuah protokol pinjaman meluncurkan layanan stablecoin, sebuah DEX mengembangkan aplikasi dompetnya sendiri. Proyek-proyek di blockchain publik yang baru muncul bahkan telah mengembangkan berbagai fungsi seperti stablecoin, DEX, Launchpad dalam satu paket. Tren platformisasi ini diperkirakan akan terus menguat di masa depan, mencerminkan kematangan yang semakin meningkat dan meningkatnya kompetisi di industri DeFi.
Posisi unggulan proyek utama sulit tergoyahkan
Protokol DeFi teratas yang lahir sebelum putaran bull market sebelumnya, setelah melalui beberapa kali uji pasar, telah membangun efek jaringan dan pengaruh merek yang kuat. Proyek-proyek ini terus diperbarui dan diiterasi, sehingga sulit untuk digantikan dalam jangka pendek. Salah satu DEX teratas mengumumkan versi baru, memperkenalkan lebih banyak fungsi kustom; salah satu platform pinjaman meluncurkan versi V3, meningkatkan efisiensi modal dan memperluas ke beberapa rantai. Data menunjukkan bahwa salah satu DEX teratas masih menguasai lebih dari setengah pangsa pasar di rantai EVM utama.
Imbal hasil yang nyata menjadi kunci untuk menarik dana
Dalam ekosistem rantai publik mainstream, era di mana hanya bergantung pada penambangan likuiditas untuk menarik dana telah berlalu. Proyek lebih mengandalkan pendapatan nyata untuk menarik dana, dan dana cenderung mengalir ke tempat yang lebih efisien. Baru-baru ini, DEX di suatu rantai publik menunjukkan efisiensi modal yang sangat tinggi, hanya bergantung pada biaya transaksi dapat memberikan pendapatan yang cukup bagi penyedia likuiditas. Sebagai perbandingan, tingkat pengembalian proyek serupa di rantai lain terlihat tidak signifikan. Dalam situasi ini, penyedia likuiditas profesional kemungkinan besar akan beralih ke proyek baru yang lebih menguntungkan.
Token Staking Likuid Memimpin Pertumbuhan TVL Jaringan Baru
Token staking likuid ( LST ) telah menarik perhatian setelah pembaruan Shanghai Ethereum, saat ini salah satu proyek LST telah menjadi protokol DeFi dengan TVL tertinggi. Tren ini juga menyebar ke blockchain publik lainnya. Dalam ekosistem salah satu blockchain publik, dua proyek LST telah menduduki dua posisi teratas dalam peringkat TVL, dan telah meningkatkan total TVL secara keseluruhan. Blockchain publik baru lainnya juga mulai menerapkan strategi LST untuk mendorong pengembangan ekosistem, seperti dengan memberikan insentif hadiah tinggi untuk mendorong penggunaan LST dalam protokol DeFi.
DEX Kontrak Berkelanjutan Mungkin Menghadapi Terobosan
Pertukaran kontrak berjangka terdesentralisasi ( Perp DEX ) selalu dipandang positif, tetapi proyek yang ada masih menghadapi banyak masalah. Misalnya, salah satu proyek terkemuka mengalami ketidakseimbangan posisi dalam pasar satu arah, yang tidak ramah terhadap penyedia likuiditas; proyek lain memberikan ketidakpastian kepada pengguna karena desain slippage. Beberapa proyek baru yang muncul baru-baru ini menunjukkan karakteristik menarik, seperti menyediakan kolam likuiditas dengan tingkat pengembalian tinggi, atau solusi perdagangan yang lebih efisien. Bidang ini mungkin akan melihat pemain baru yang lebih kompetitif.
Kontroversi dan Eksplorasi Aset Dunia Nyata
Aset dunia nyata ( RWA ) dalam Keuangan Desentralisasi masih menjadi perdebatan. Ini mungkin bergantung pada entitas tunggal, menghadapi risiko regulasi, dan tidak sepenuhnya sesuai dengan prinsip desentralisasi DeFi. Saat ini, obligasi AS tampaknya menjadi satu-satunya arah RWA yang dapat diterapkan secara besar-besaran. Dengan perubahan ekspektasi kenaikan suku bunga di AS, daya tarik produk RWA mungkin menurun. Namun, ini tidak menghalangi para pengusaha untuk terus menjelajahi jalur ini. Di masa depan, mungkin akan ada lebih banyak institusi keuangan tradisional yang terlibat, membawa peluang pengembangan baru untuk RWA.