ストラテジー社、永久優先株式の新規株式公開(IPO)を発表

戦略は、シリーズAの永続的ストレッチ優先株式の$500M IPOを通じて資金を調達する計画です。

STRC株は初期配当9%を提供し、2025年8月から毎月の支払いが始まります。

戦略は条件として2億5000万ドルの未払いを含むSTRC株を償還する権利を持っています。

戦略 (ナスダック: MSTR, STRK, STRF, STRD)は、新しい変動金利シリーズAの無期限ストレッチ優先株(の初回公開株)(IPO)(の計画を発表しました。IPOは5,000,000株を提供し、選ばれた投資家に利用可能です。市場の状況に応じて、本提供は1933年証券法に基づいて登録され、ビットコインの取得や運転資金を含む一般的な企業目的のための資金調達を目的としています。

戦略は、特定の投資家に対してIPOを通じて新しいパーペチュアル優先株式「Stretch」を提供しています。プレスリリース、目論見書、投資家向けプレゼンテーション、および$MSTR、$STRK、$STRF、$STRDに関する追加情報を見るには、こちらをクリックしてください:

— マイケル・セイラー )@saylor( 2025年7月22日

STRC株式は、1株あたり100ドルの額面に基づいて、初めは年率9.00%に設定された変動利率で累積配当を蓄積します。配当は、戦略の取締役会または権限のある委員会によって宣言された場合に限り、2025年8月31日から毎月定期的に支払われます。ただし、戦略はこの配当率を自由に調整する権利を保持します。調整は、現在の1か月物SOFRレートを下回ったり、25ベーシスポイント以上減少させたりすることはできないなど、特定の制限に制約されます。

未払配当がある場合、STRC株は複利配当を蓄積し、適用される配当率で毎月累積します。このプロセスは、未払配当と累積額が全額支払われるまで続きます。

償還権および条件

戦略は、株式がナスダックやニューヨーク証券取引所などの主要な取引所に上場された後、いつでもSTRC株を償還する権利を持ちます。償還価格は、1株あたり101ドルに、未払いの通常配当金を加えたものとなります。

ただし、この償還オプションは、通知時に少なくとも$250 millionのSTRC株式が発行されており、償還されていないことなど、特定の条件に従う必要があります。さらに、会社は、STRC株式の総数がオリジナルのオファーの25%を下回った場合の「クリーンアップ償還」オプションや、特定の税関連イベントによって引き起こされる「税償還」オプションを持っています。

基本的な変更における再購入権

「基本的な変更」がSTRC株を管理する指定証明書に記載されている場合、株式の保有者は、Strategyに株式の買い戻しを要求する権利を持つことになります。買い戻し価格は、株式の表示額に加え、累積配当を等しくなります。

STRC株は、1株あたり$100の初期清算優先権を持ちます。この値は、毎日調整され、記載された金額、株式の最新売却価格、または前の10取引日の平均売却価格のいずれか大きい方を反映します。これらの調整は、株式が1株あたり$100の記載された価値付近で取引されることを確保することを目的としています。

IPOは、モルガン・スタンレー、バークレイズ、モイリス&カンパニー、TDセキュリティーズが共同ブックランナーとして管理します。追加の共同マネージャーには、ザ・ベンチマーク・カンパニー、クリア・ストリート、アメリベット・セキュリティーズ、バンクロフト・キャピタル、キーフ・ブルイエット&ウッズが含まれます。このオファリングは、米国証券取引委員会(SEC)に提出された有効なシェルフ登録声明の下で行われています)SEC(。関心のある方は、SECのウェブサイトを通じて予備目論見書にアクセスできます。

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