A fusão do TradFi com Web3: explorando as oportunidades e desafios da tokenização de ativos
Recentemente, um diálogo com o tema "Quando as instituições financeiras se encontram com o Web3" atraiu ampla atenção na indústria. Dois convidados importantes discutiram profundamente sobre tecnologia blockchain, ativos digitais e as futuras tendências de RWA.
Oportunidade das instituições financeiras tradicionais entrarem no Web3
Com o avanço da tecnologia blockchain de prova de conceito para aplicação prática, cada vez mais instituições financeiras tradicionais estão começando a se concentrar na cadeia de ativos, transparência e circulação eficiente. Uma companhia de seguros lançou em Hong Kong um fundo do mercado monetário em dólares tokenizado, e no primeiro dia de lançamento, o valor das subscrições alcançou 1 milhão de dólares, o que sinaliza um importante sinal de desenvolvimento da indústria.
Para as instituições financeiras tradicionais, entrar no campo de RWA e tokenização de ativos é um processo natural. Essas instituições são, por si mesmas, gestoras de ativos físicos, gerenciando diariamente ações, obrigações e outros ativos financeiros tradicionais. Elas desejam, através da tokenização desses ativos, fornecer produtos de ativos verdadeiramente suportados por rendimentos subjacentes para o ecossistema Web3, preenchendo lacunas no mercado, ao mesmo tempo que esperam mudar alguns preconceitos e mal-entendidos do setor financeiro tradicional sobre o mundo Web3.
Desafios enfrentados pela transformação das instituições tradicionais
Apesar de as instituições financeiras tradicionais terem um enorme potencial no espaço Web3, o processo de transformação não é fácil. Primeiro, a imaturidade da infraestrutura Web3 é um desafio principal. Desde a custódia de ativos até as interfaces bancárias e os serviços administrativos de fundos, muitas etapas ainda estão em fase de exploração.
Em segundo lugar, as instituições financeiras tradicionais precisam trazer a experiência consolidada e os processos normativos acumulados ao longo de décadas para a gestão de ativos Web3, especialmente nas áreas de segurança, gestão de riscos e conformidade, estabelecendo padrões que possam ser comparados aos fundos tradicionais. Atualmente, algumas instituições já conseguem atingir 70%-80% dos padrões dos fundos tradicionais, o que já é um nível normativo elevado no setor.
Prática de tokenização de ativos
Ao escolher ativos tokenizados, as instituições financeiras precisam considerar cuidadosamente. Atualmente, muitas instituições optam por se concentrar na tokenização de ativos financeiros, em vez de ativos físicos. Isso se deve ao fato de que garantir uma forte conexão entre o token e o ativo subjacente é o aspecto mais fundamental e também o mais desafiador.
Os ativos financeiros, especialmente os fundos de investimento que são ativos padronizados, podem garantir claramente, no âmbito legal, a relação de ligação entre o Token e o ativo subjacente, além de facilitar a supervisão e a custódia. Em comparação, a tokenização de ativos físicos enfrenta mais desafios.
O valor central da tokenização de ativos
O valor central da tokenização de ativos está principalmente refletido em dois aspectos:
Reduzir as barreiras de entrada, expandindo o acesso ao grupo de investidores. Através da tokenização, investidores comuns também podem participar de classes de ativos de alto risco que antes eram acessíveis apenas a instituições.
Aumentar a eficiência, incluindo a conveniência das transações e a redução de custos. Se a tokenização não trouxer melhorias significativas em termos de liquidez, eficiência ou segurança, perde o seu significado.
Sugestões para instituições financeiras tradicionais
Para instituições financeiras tradicionais que estão considerando entrar no espaço Web3, os especialistas recomendam:
Estabelecer um grupo de inovação ou uma unidade de negócios Web3 dedicada na estrutura organizacional.
Na área de recursos humanos, é necessário ter profissionais multifuncionais que entendam tanto de finanças quanto de mecanismos em blockchain.
Em termos técnicos, não é necessário construir tudo internamente, mas é importante escolher plataformas de colaboração confiáveis, seguras e em conformidade.
RWA é considerado o caminho mais próximo da lógica do TradFi e o mais provável de alcançar uma implementação em escala. Ele conecta os ativos do mundo real à infraestrutura na blockchain, e essa conexão é compreensível e avaliável.
Conclusão
A fusão entre o TradFi e o Web3 não acontece da noite para o dia; é necessário encontrar um caminho viável dentro do sistema regulatório existente, buscando um equilíbrio entre inovação e solidez. Esperamos ver cada vez mais ativos financeiros tradicionais a serem transferidos de forma mais eficiente através da blockchain, assim como esperamos que mais instituições entrem realmente no Web3, impulsionando este setor da exploração para uma verdadeira maturidade.
Esta página pode conter conteúdos de terceiros, que são fornecidos apenas para fins informativos (sem representações/garantias) e não devem ser considerados como uma aprovação dos seus pontos de vista pela Gate, nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Declaração de exoneração de responsabilidade para obter mais informações.
19 gostos
Recompensa
19
6
Partilhar
Comentar
0/400
GasGuru
· 07-21 12:14
Fritar idiotas ainda é mais confiável
Ver originalResponder0
BankruptWorker
· 07-21 08:11
Verdadeiramente há ativos que podem ser tokenizados...
Ver originalResponder0
AirdropGrandpa
· 07-18 22:13
Consequências por conta própria idiotas por conta própria
Ver originalResponder0
zkProofInThePudding
· 07-18 22:10
Mais cedo ou mais tarde, a regulamentação vai chegar com força.
Tokenização de ativos: novas oportunidades e desafios da fusão entre o TradFi e o Web3
A fusão do TradFi com Web3: explorando as oportunidades e desafios da tokenização de ativos
Recentemente, um diálogo com o tema "Quando as instituições financeiras se encontram com o Web3" atraiu ampla atenção na indústria. Dois convidados importantes discutiram profundamente sobre tecnologia blockchain, ativos digitais e as futuras tendências de RWA.
Oportunidade das instituições financeiras tradicionais entrarem no Web3
Com o avanço da tecnologia blockchain de prova de conceito para aplicação prática, cada vez mais instituições financeiras tradicionais estão começando a se concentrar na cadeia de ativos, transparência e circulação eficiente. Uma companhia de seguros lançou em Hong Kong um fundo do mercado monetário em dólares tokenizado, e no primeiro dia de lançamento, o valor das subscrições alcançou 1 milhão de dólares, o que sinaliza um importante sinal de desenvolvimento da indústria.
Para as instituições financeiras tradicionais, entrar no campo de RWA e tokenização de ativos é um processo natural. Essas instituições são, por si mesmas, gestoras de ativos físicos, gerenciando diariamente ações, obrigações e outros ativos financeiros tradicionais. Elas desejam, através da tokenização desses ativos, fornecer produtos de ativos verdadeiramente suportados por rendimentos subjacentes para o ecossistema Web3, preenchendo lacunas no mercado, ao mesmo tempo que esperam mudar alguns preconceitos e mal-entendidos do setor financeiro tradicional sobre o mundo Web3.
Desafios enfrentados pela transformação das instituições tradicionais
Apesar de as instituições financeiras tradicionais terem um enorme potencial no espaço Web3, o processo de transformação não é fácil. Primeiro, a imaturidade da infraestrutura Web3 é um desafio principal. Desde a custódia de ativos até as interfaces bancárias e os serviços administrativos de fundos, muitas etapas ainda estão em fase de exploração.
Em segundo lugar, as instituições financeiras tradicionais precisam trazer a experiência consolidada e os processos normativos acumulados ao longo de décadas para a gestão de ativos Web3, especialmente nas áreas de segurança, gestão de riscos e conformidade, estabelecendo padrões que possam ser comparados aos fundos tradicionais. Atualmente, algumas instituições já conseguem atingir 70%-80% dos padrões dos fundos tradicionais, o que já é um nível normativo elevado no setor.
Prática de tokenização de ativos
Ao escolher ativos tokenizados, as instituições financeiras precisam considerar cuidadosamente. Atualmente, muitas instituições optam por se concentrar na tokenização de ativos financeiros, em vez de ativos físicos. Isso se deve ao fato de que garantir uma forte conexão entre o token e o ativo subjacente é o aspecto mais fundamental e também o mais desafiador.
Os ativos financeiros, especialmente os fundos de investimento que são ativos padronizados, podem garantir claramente, no âmbito legal, a relação de ligação entre o Token e o ativo subjacente, além de facilitar a supervisão e a custódia. Em comparação, a tokenização de ativos físicos enfrenta mais desafios.
O valor central da tokenização de ativos
O valor central da tokenização de ativos está principalmente refletido em dois aspectos:
Reduzir as barreiras de entrada, expandindo o acesso ao grupo de investidores. Através da tokenização, investidores comuns também podem participar de classes de ativos de alto risco que antes eram acessíveis apenas a instituições.
Aumentar a eficiência, incluindo a conveniência das transações e a redução de custos. Se a tokenização não trouxer melhorias significativas em termos de liquidez, eficiência ou segurança, perde o seu significado.
Sugestões para instituições financeiras tradicionais
Para instituições financeiras tradicionais que estão considerando entrar no espaço Web3, os especialistas recomendam:
Estabelecer um grupo de inovação ou uma unidade de negócios Web3 dedicada na estrutura organizacional.
Na área de recursos humanos, é necessário ter profissionais multifuncionais que entendam tanto de finanças quanto de mecanismos em blockchain.
Em termos técnicos, não é necessário construir tudo internamente, mas é importante escolher plataformas de colaboração confiáveis, seguras e em conformidade.
RWA é considerado o caminho mais próximo da lógica do TradFi e o mais provável de alcançar uma implementação em escala. Ele conecta os ativos do mundo real à infraestrutura na blockchain, e essa conexão é compreensível e avaliável.
Conclusão
A fusão entre o TradFi e o Web3 não acontece da noite para o dia; é necessário encontrar um caminho viável dentro do sistema regulatório existente, buscando um equilíbrio entre inovação e solidez. Esperamos ver cada vez mais ativos financeiros tradicionais a serem transferidos de forma mais eficiente através da blockchain, assim como esperamos que mais instituições entrem realmente no Web3, impulsionando este setor da exploração para uma verdadeira maturidade.