XRPFi: Новый путь активации рыночной капитализации XRP
Недавно в Сингапуре прошла конференция XRP Ledger Apex 2025, на которой концепция "XRPFi" вызвала широкое обсуждение. XRPFi сочетает XRP с децентрализованными финансами ( DeFi ) и рассматривается как новый способ активизации XRP, этого старого криптоактива, и развития экосистемы XRPL и Ripple.
XRP как один из представительских активов крипторынка, в настоящее время имеет рыночная капитализация около 1344 миллиардов долларов, является второй по величине не смарт-контрактной криптовалютой после биткойна. Хотя XRP показывает отличные результаты в области трансакций в традиционных финансах, долгосрочно ему не хватает поддержки смарт-контрактов в цепочечных приложениях, что затрудняет интеграцию в основную экосистему DeFi. Этот структурный конфликт постепенно становится предметом внимания в индустрии.
С появлением некоторых благоприятных факторов ожидания инвесторов по поводу будущего XRP постепенно возрастают. Некоторые институциональные и розничные инвесторы начали обращать внимание на то, как XRP может получать доход через DeFi, повышать эффективность использования активов, что способствовало появлению и развитию концепции "XRPFi".
Flare Network: Ключевая инфраструктура XRPFi
В развитии XRPFi Flare Network рассматривается как ключевой поставщик инфраструктуры. XRP Ledger(XRPL) хотя и демонстрирует отличные показатели по скорости и стабильности, имеет врожденные ограничения в отношении совместимости и функциональности контрактов, необходимых для DeFi. Поэтому Flare выбрал с технической точки зрения наделить XRP возможностями, став核心引擎, соединяющим традиционный XRPL и многосетевую экосистему DeFi.
Flare — это совместимая с EVM L1 блокчейн, специально разработанная для реализации многосетевой совместимости. Его протокол FAssets может отображать такие активы, как XRP, в FXRP, что придает им возможность вызова контрактов и обеспечивает бесшовное подключение к децентрализованным кредитным, торговым и деривативным протоколам. Благодаря этому механизму, держатели XRP могут участвовать в стекинге, ликвидной добыче и других основных доходных активностях на цепочке.
Кроме того, Flare также представил стабильную монету USD₮0, которая является нативным активом, выпущенным на основе стандарта OFT, основанного на LayerZero, и обладает межсетевой нативной интероперабельностью. В паре с XRP USD₮0 может быть использован не только для создания пулов глубины торговли и залогов для кредитования, но и для подключения к экосистеме USDT с рыночной капитализацией более 155 миллиардов долларов, что вносит в экосистему XRPFi высоколиквидную "капитальную базу".
Согласно официальным данным, экосистема Flare значительно выросла в последнее время: по состоянию на 10 июня TVL превысил 157 миллионов долларов, что в основном обусловлено запуском USD₮0, в настоящее время объем предложения USD₮0 составляет около 92,1 миллиона долларов. Если посмотреть на более длительный период, с февраля 2024 года по февраль 2025 года, TVL Flare увеличится более чем на 400% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В то же время Flare также интегрировала несколько совместимых с XRPL инструментов для кошельков, что进一步 снижает порог входа для пользователей.
Flare описывает свою систему XRPFi как "модель маховика": предоставляя источник капитала в размере USD₮0, FXRP реализует совместимость контрактов, что в свою очередь создает ликвидность и способствует развитию большего количества приложений DeFi и реальных сценариев, что, в свою очередь, поддерживает долгосрочную экологическую ценность XRP.
В будущем Flare также планирует внедрить другие активы, не являющиеся смарт-контрактами, на платформу, расширяя свои сценарии применения в области DeFi.
Doppler Finance: создание матрицы доходности XRPFi
В то время как Flare строит совместимость цепочки, Doppler Finance разработал полную механизм доходности вокруг XRP, пытаясь заполнить пробелы XRP в прошлом в отношении доходности и финансовых продуктов. По состоянию на 8 июня, платформа привлекла более 30 миллионов долларов TVL и стала одним из важных участников в сегменте XRPFi.
Doppler Finance предлагает два основных типа доходных продуктов: CeDeFi доход и on-chain DeFi стратегии. Первый в основном занимается управлением активами через институциональный уровень хранения и количественные операции, в то время как второй исследует on-chain доходные сценарии, включая кредитование, стратегии со стабильными монетами и стекинг.
В модели CeDeFi пользователи вносят XRP на специализированный адрес, активы хранятся управляющей компанией и по плану переводятся на торговую платформу для реализации количественных стратегий, таких как арбитраж, сделка на основе спреда и т.д. Доходы возвращаются на счета пользователей после расчетов вне цепи.
В области доходов на блокчейне Doppler активно интегрирует экосистему боковой цепи XRPL, включая совместимые с EVM сети и новые протоколы. Его стратегия включает:
Заем XRP: Получение процентов или родных вознаграждений путем внесения XRP в соответствующий аудиту заемный протокол. Заемщики используют другие активы в качестве залога, платформа автоматически управляет процессом ликвидации для обеспечения безопасности.
Стратегия доходности стабильных монет: использовать XRP в качестве залога для заимствования стабильных монет, а затем разместить их в протоколе доходности стабильных монет. Doppler использует консервативное соотношение LTV и динамически корректирует позиции для достижения низкорисковой доходности.
Ликвидное стекинг и стратегии с использованием кредитного плеча: пользователи могут осуществлять однонажатие на стекинг с кредитным плечом в определённых LST пулах, особенно вокруг токенов побочной цепи. Этот механизм упрощает сложные процессы с помощью автоматизированных контрактов, улучшая пользовательский опыт.
Чтобы进一步 снизить риски, Doppler Finance строит рынок кредитования с изоляцией рисков, позволяя разным пулом активов работать независимо, тем самым избегая влияния высоковолатильных активов на общую стабильность системы. Кроме того, помимо основного пула, содержащего основные активы, Doppler Finance планирует запустить несколько изолированных рынков, включая пул LST, специально разработанный для доходного фермерства с использованием кредитного плеча, а также изолированный рынок, содержащий игровые токены.
В области механизма безопасности Doppler Finance использует многоуровневые меры контроля рисков. Для хранения активов выбраны ведущие сервисные компании в отрасли, и безопасность активов обеспечивается с помощью управления холодными кошельками, проверки на блокчейне, изоляции банкротства и других средств. В области количественной торговли платформа применяет многостратегический подход с сотрудничеством множества команд и проектирует большую часть операций в виде "структуры кредитного контракта", чтобы обеспечить возврат основной суммы при неэкстремальных условиях.
Кроме того, все партнеры по совместным операциям должны пройти строгую проверку, включая оценку исторической доходности, стабильности стратегии, объема активов под управлением и финансовых рисков, чтобы отобрать квалифицированные учреждения для участия.
Перспективы и вызовы XRPFi
С ростом конкуренции в экосистеме DeFi Ethereum рынок начал обращать внимание на высоко рыночные активы, которые еще не были полностью активированы. Появление XRPFi заполнило пробел в долгосрочной характеристике XRP "высокая рыночная капитализация, низкое использование в цепочке". Благодаря технологическим инновациям XRP смог войти в экосистему DeFi. В настоящее время соответствующие платформы строят ряд устойчивых механизмов получения дохода, которые обладают не только реальными путями применения, но и постоянно улучшают безопасность и пользовательский опыт.
С логической точки зрения, развитие XRPFi отвечает на настоятельную потребность в активизации XRP и экосистемы Ripple. Однако необходимо отметить, что текущая экосистема XRPFi все еще находится на начальной стадии. Связанные с ней продуктовые линии довольно ясны, но общая пользовательская база, глубина ликвидности и зрелость протокола все еще требуют подтверждения. Как попытка интеграции старого актива в новый нарратив, будущее развитие XRPFi заслуживает постоянного внимания.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
7 Лайков
Награда
7
4
Поделиться
комментарий
0/400
ProbablyNothing
· 6ч назад
Ну, действительно, DeFi спасает всё.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ShibaOnTheRun
· 6ч назад
XRP не является мёртвым проектом?
Посмотреть ОригиналОтветить0
RugPullAlertBot
· 6ч назад
xrp снова обновил максимумы? Не переусердствуйте с торговлей.
XRPFi восходит: разблокируйте ценность XRP, активируйте новые возможности приложений в блокчейне
XRPFi: Новый путь активации рыночной капитализации XRP
Недавно в Сингапуре прошла конференция XRP Ledger Apex 2025, на которой концепция "XRPFi" вызвала широкое обсуждение. XRPFi сочетает XRP с децентрализованными финансами ( DeFi ) и рассматривается как новый способ активизации XRP, этого старого криптоактива, и развития экосистемы XRPL и Ripple.
XRP как один из представительских активов крипторынка, в настоящее время имеет рыночная капитализация около 1344 миллиардов долларов, является второй по величине не смарт-контрактной криптовалютой после биткойна. Хотя XRP показывает отличные результаты в области трансакций в традиционных финансах, долгосрочно ему не хватает поддержки смарт-контрактов в цепочечных приложениях, что затрудняет интеграцию в основную экосистему DeFi. Этот структурный конфликт постепенно становится предметом внимания в индустрии.
С появлением некоторых благоприятных факторов ожидания инвесторов по поводу будущего XRP постепенно возрастают. Некоторые институциональные и розничные инвесторы начали обращать внимание на то, как XRP может получать доход через DeFi, повышать эффективность использования активов, что способствовало появлению и развитию концепции "XRPFi".
Flare Network: Ключевая инфраструктура XRPFi
В развитии XRPFi Flare Network рассматривается как ключевой поставщик инфраструктуры. XRP Ledger(XRPL) хотя и демонстрирует отличные показатели по скорости и стабильности, имеет врожденные ограничения в отношении совместимости и функциональности контрактов, необходимых для DeFi. Поэтому Flare выбрал с технической точки зрения наделить XRP возможностями, став核心引擎, соединяющим традиционный XRPL и многосетевую экосистему DeFi.
Flare — это совместимая с EVM L1 блокчейн, специально разработанная для реализации многосетевой совместимости. Его протокол FAssets может отображать такие активы, как XRP, в FXRP, что придает им возможность вызова контрактов и обеспечивает бесшовное подключение к децентрализованным кредитным, торговым и деривативным протоколам. Благодаря этому механизму, держатели XRP могут участвовать в стекинге, ликвидной добыче и других основных доходных активностях на цепочке.
Кроме того, Flare также представил стабильную монету USD₮0, которая является нативным активом, выпущенным на основе стандарта OFT, основанного на LayerZero, и обладает межсетевой нативной интероперабельностью. В паре с XRP USD₮0 может быть использован не только для создания пулов глубины торговли и залогов для кредитования, но и для подключения к экосистеме USDT с рыночной капитализацией более 155 миллиардов долларов, что вносит в экосистему XRPFi высоколиквидную "капитальную базу".
Согласно официальным данным, экосистема Flare значительно выросла в последнее время: по состоянию на 10 июня TVL превысил 157 миллионов долларов, что в основном обусловлено запуском USD₮0, в настоящее время объем предложения USD₮0 составляет около 92,1 миллиона долларов. Если посмотреть на более длительный период, с февраля 2024 года по февраль 2025 года, TVL Flare увеличится более чем на 400% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В то же время Flare также интегрировала несколько совместимых с XRPL инструментов для кошельков, что进一步 снижает порог входа для пользователей.
Flare описывает свою систему XRPFi как "модель маховика": предоставляя источник капитала в размере USD₮0, FXRP реализует совместимость контрактов, что в свою очередь создает ликвидность и способствует развитию большего количества приложений DeFi и реальных сценариев, что, в свою очередь, поддерживает долгосрочную экологическую ценность XRP.
В будущем Flare также планирует внедрить другие активы, не являющиеся смарт-контрактами, на платформу, расширяя свои сценарии применения в области DeFi.
Doppler Finance: создание матрицы доходности XRPFi
В то время как Flare строит совместимость цепочки, Doppler Finance разработал полную механизм доходности вокруг XRP, пытаясь заполнить пробелы XRP в прошлом в отношении доходности и финансовых продуктов. По состоянию на 8 июня, платформа привлекла более 30 миллионов долларов TVL и стала одним из важных участников в сегменте XRPFi.
Doppler Finance предлагает два основных типа доходных продуктов: CeDeFi доход и on-chain DeFi стратегии. Первый в основном занимается управлением активами через институциональный уровень хранения и количественные операции, в то время как второй исследует on-chain доходные сценарии, включая кредитование, стратегии со стабильными монетами и стекинг.
В модели CeDeFi пользователи вносят XRP на специализированный адрес, активы хранятся управляющей компанией и по плану переводятся на торговую платформу для реализации количественных стратегий, таких как арбитраж, сделка на основе спреда и т.д. Доходы возвращаются на счета пользователей после расчетов вне цепи.
В области доходов на блокчейне Doppler активно интегрирует экосистему боковой цепи XRPL, включая совместимые с EVM сети и новые протоколы. Его стратегия включает:
Заем XRP: Получение процентов или родных вознаграждений путем внесения XRP в соответствующий аудиту заемный протокол. Заемщики используют другие активы в качестве залога, платформа автоматически управляет процессом ликвидации для обеспечения безопасности.
Стратегия доходности стабильных монет: использовать XRP в качестве залога для заимствования стабильных монет, а затем разместить их в протоколе доходности стабильных монет. Doppler использует консервативное соотношение LTV и динамически корректирует позиции для достижения низкорисковой доходности.
Ликвидное стекинг и стратегии с использованием кредитного плеча: пользователи могут осуществлять однонажатие на стекинг с кредитным плечом в определённых LST пулах, особенно вокруг токенов побочной цепи. Этот механизм упрощает сложные процессы с помощью автоматизированных контрактов, улучшая пользовательский опыт.
Чтобы进一步 снизить риски, Doppler Finance строит рынок кредитования с изоляцией рисков, позволяя разным пулом активов работать независимо, тем самым избегая влияния высоковолатильных активов на общую стабильность системы. Кроме того, помимо основного пула, содержащего основные активы, Doppler Finance планирует запустить несколько изолированных рынков, включая пул LST, специально разработанный для доходного фермерства с использованием кредитного плеча, а также изолированный рынок, содержащий игровые токены.
В области механизма безопасности Doppler Finance использует многоуровневые меры контроля рисков. Для хранения активов выбраны ведущие сервисные компании в отрасли, и безопасность активов обеспечивается с помощью управления холодными кошельками, проверки на блокчейне, изоляции банкротства и других средств. В области количественной торговли платформа применяет многостратегический подход с сотрудничеством множества команд и проектирует большую часть операций в виде "структуры кредитного контракта", чтобы обеспечить возврат основной суммы при неэкстремальных условиях.
Кроме того, все партнеры по совместным операциям должны пройти строгую проверку, включая оценку исторической доходности, стабильности стратегии, объема активов под управлением и финансовых рисков, чтобы отобрать квалифицированные учреждения для участия.
Перспективы и вызовы XRPFi
С ростом конкуренции в экосистеме DeFi Ethereum рынок начал обращать внимание на высоко рыночные активы, которые еще не были полностью активированы. Появление XRPFi заполнило пробел в долгосрочной характеристике XRP "высокая рыночная капитализация, низкое использование в цепочке". Благодаря технологическим инновациям XRP смог войти в экосистему DeFi. В настоящее время соответствующие платформы строят ряд устойчивых механизмов получения дохода, которые обладают не только реальными путями применения, но и постоянно улучшают безопасность и пользовательский опыт.
С логической точки зрения, развитие XRPFi отвечает на настоятельную потребность в активизации XRP и экосистемы Ripple. Однако необходимо отметить, что текущая экосистема XRPFi все еще находится на начальной стадии. Связанные с ней продуктовые линии довольно ясны, но общая пользовательская база, глубина ликвидности и зрелость протокола все еще требуют подтверждения. Как попытка интеграции старого актива в новый нарратив, будущее развитие XRPFi заслуживает постоянного внимания.