Анализ рисков заморозки централизованных стейблкоинов: на примере инцидента с одной платежной платформой
Недавно на одной из платежных платформ произошло замораживание 29,62 миллиона USDT, что вызвало широкое обсуждение в индустрии о рисках централизованных стейблкоинов. В этой статье будет проведен глубокий анализ данного инцидента, исследуя характеристики централизованных стейблкоинов и вызовы, с которыми они сталкиваются в реальном применении.
Характеристики и риски централизованных стейблкоинов
Централизованные стейблкоины являются особыми токенами в блокчейн-сети, которые реализуют ограничения через смарт-контракты, их стоимость привязана к фиатной валюте. Помимо анонимности и отсутствия разрешений, характерных для криптовалют, эмитент также обладает значительными правами управления, может увеличивать, уничтожать или ограничивать использование токенов для конкретных адресов.
Такой централизованный механизм контроля обычно инициируется в соответствии с требованиями правоохранительных органов или значительными инцидентами безопасности, с целью предотвращения незаконной деятельности и защиты безопасности активов. Однако с ростом применения централизованных стейблкоинов в традиционной финансовой сфере, также увеличилось количество связанных с ними преступных действий, что приводит к частым случаям заморозки. Это оказало значительное негативное влияние на многие нормально функционирующие web3 компании и даже привело к потенциальным юридическим рискам.
Некоторая платежная платформа является крупной финансовой группой в Юго-Восточной Азии, ее деятельность охватывает множество областей, включая криптовалютные кошельки, платежи, торговое обеспечение, страхование и биржи. Основные платежные и обеспечительные услуги этой платформы в значительной степени используют USDT. Согласно данным платформы мониторинга рисков на блокчейне, количество официальных и пользовательских адресов этой платформы превышает 180000, что делает ее одной из крупнейших крипто-компаний в регионе, влияние которой распространяется на весь Юго-Восточную и Восточную Азию.
С июня 2022 года по июнь 2024 года объем средств на данной платформе демонстрирует устойчивый рост, увеличиваясь с минимальных 1,03 миллиарда USDT до максимальных 8,39 миллиарда USDT, а за два года общий объем средств достиг 102,397 миллиарда USDT. В тот же период соответствующие адреса платформы сохраняли значительное количество резервов, средний дневной баланс составил 35,68 миллиона USDT.
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидентов в группе Huiwang в Камбодже](https://img-cdn.gateio.im/social/moments-8831cb826a72071fcf999a183282826565774839201
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента группы Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-648b00c4651937b918b3233ec85d53fb.webp(
Анализ события заморозки
13 июля 2024 года, один адрес сети Tron был ограничен, 29,62 миллиона USDT были заморожены и не могли быть переведены. По результатам расследования, этот адрес был создан всего пять дней назад, общий объем торговых операций превысил 1 миллиард USDT, привлекая значительные средства от пользователей платформы и официальных адресов.
Дальнейшее расследование показало, что эта заморозка может быть связана с ранее произошедшим инцидентом кражи в одной из японских платформ. Украденные активы были переведены на эту платежную платформу через кросс-цепочные обмены. Около 31,82 миллиона долларов США в криптоактивах прошли через множество кросс-цепочных и обменных операций, в конечном итоге около 14 миллионов долларов США поступили на замороженный адрес.
Стоит отметить, что кроме упомянутого инцидента с японской платформой, часть средств, похищенных в другом случае кражи с платформы, также связана с этой платформой. В начале июня 2024 года как минимум 1,05 миллиона USDT оказались на адресах пользователей платформы и затем были последовательно переведены на несколько официальных бизнес-адресов.
![2962万USDT заморожены, анализ инцидента с группой Хуэйванг в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c30e579c1b4c9dc9cfeba0888753a4bb.webp(
![2962万USDT заморожены, анализ события с группой 汇旺 в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c32b7596ca2b740d574f49735a0eb1a1.webp(
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-62bf77ce3b16e92770251f090a805ac9.webp(
Последствия заморозки
Замороженные 2963万USDT составляют около 75% резервов платформы, что создает определенное давление на вывод средств. Анализ показывает, что через 2.5 часа после инцидента платформа активировала новый адрес для обработки запросов пользователей на пополнение и вывод средств.
Анализ данных транзакций по новым адресам показывает, что, хотя платформа испытала значительные оттоки средств, официальные лица своевременно пополнили резервный фонд с других бизнес-адресов, что позволило удовлетворить запросы пользователей на вывод токенов. По состоянию на 16 июля объем транзакций по новым адресам достиг 733 миллиона USDT, на текущий момент осталось 12,88 миллиона USDT.
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-da6ce4743e7442e6dee5bdc11220d9a2.webp(
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-41244581fa9a37c590673c370c76bce4.webp(
Резюме
Это событие подчеркивает проблемы, с которыми сталкиваются централизованные стейблкоины на практике. Хотя централизованное управление может в определенной степени предотвратить незаконную деятельность, оно также создает потенциальные риски для нормально функционирующих компаний. Как достичь баланса между защитой активов пользователей и поддержанием рыночного порядка станет вопросом, который отрасли необходимо будет продолжать обсуждать в будущем.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Глубинный анализ риска замораживания централизованных стейблкоинов: инцидент с 29,62 миллиона USDT вызывает размышления в отрасли
Анализ рисков заморозки централизованных стейблкоинов: на примере инцидента с одной платежной платформой
Недавно на одной из платежных платформ произошло замораживание 29,62 миллиона USDT, что вызвало широкое обсуждение в индустрии о рисках централизованных стейблкоинов. В этой статье будет проведен глубокий анализ данного инцидента, исследуя характеристики централизованных стейблкоинов и вызовы, с которыми они сталкиваются в реальном применении.
Характеристики и риски централизованных стейблкоинов
Централизованные стейблкоины являются особыми токенами в блокчейн-сети, которые реализуют ограничения через смарт-контракты, их стоимость привязана к фиатной валюте. Помимо анонимности и отсутствия разрешений, характерных для криптовалют, эмитент также обладает значительными правами управления, может увеличивать, уничтожать или ограничивать использование токенов для конкретных адресов.
Такой централизованный механизм контроля обычно инициируется в соответствии с требованиями правоохранительных органов или значительными инцидентами безопасности, с целью предотвращения незаконной деятельности и защиты безопасности активов. Однако с ростом применения централизованных стейблкоинов в традиционной финансовой сфере, также увеличилось количество связанных с ними преступных действий, что приводит к частым случаям заморозки. Это оказало значительное негативное влияние на многие нормально функционирующие web3 компании и даже привело к потенциальным юридическим рискам.
! Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидентов группы Huiwang в Камбодже
Обзор бизнес-операций одной платежной платформы
Некоторая платежная платформа является крупной финансовой группой в Юго-Восточной Азии, ее деятельность охватывает множество областей, включая криптовалютные кошельки, платежи, торговое обеспечение, страхование и биржи. Основные платежные и обеспечительные услуги этой платформы в значительной степени используют USDT. Согласно данным платформы мониторинга рисков на блокчейне, количество официальных и пользовательских адресов этой платформы превышает 180000, что делает ее одной из крупнейших крипто-компаний в регионе, влияние которой распространяется на весь Юго-Восточную и Восточную Азию.
С июня 2022 года по июнь 2024 года объем средств на данной платформе демонстрирует устойчивый рост, увеличиваясь с минимальных 1,03 миллиарда USDT до максимальных 8,39 миллиарда USDT, а за два года общий объем средств достиг 102,397 миллиарда USDT. В тот же период соответствующие адреса платформы сохраняли значительное количество резервов, средний дневной баланс составил 35,68 миллиона USDT.
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидентов в группе Huiwang в Камбодже](https://img-cdn.gateio.im/social/moments-8831cb826a72071fcf999a183282826565774839201
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента группы Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-648b00c4651937b918b3233ec85d53fb.webp(
Анализ события заморозки
13 июля 2024 года, один адрес сети Tron был ограничен, 29,62 миллиона USDT были заморожены и не могли быть переведены. По результатам расследования, этот адрес был создан всего пять дней назад, общий объем торговых операций превысил 1 миллиард USDT, привлекая значительные средства от пользователей платформы и официальных адресов.
Дальнейшее расследование показало, что эта заморозка может быть связана с ранее произошедшим инцидентом кражи в одной из японских платформ. Украденные активы были переведены на эту платежную платформу через кросс-цепочные обмены. Около 31,82 миллиона долларов США в криптоактивах прошли через множество кросс-цепочных и обменных операций, в конечном итоге около 14 миллионов долларов США поступили на замороженный адрес.
Стоит отметить, что кроме упомянутого инцидента с японской платформой, часть средств, похищенных в другом случае кражи с платформы, также связана с этой платформой. В начале июня 2024 года как минимум 1,05 миллиона USDT оказались на адресах пользователей платформы и затем были последовательно переведены на несколько официальных бизнес-адресов.
![2962万USDT заморожены, анализ инцидента с группой Хуэйванг в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c30e579c1b4c9dc9cfeba0888753a4bb.webp(
![2962万USDT заморожены, анализ события с группой 汇旺 в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-c32b7596ca2b740d574f49735a0eb1a1.webp(
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-62bf77ce3b16e92770251f090a805ac9.webp(
Последствия заморозки
Замороженные 2963万USDT составляют около 75% резервов платформы, что создает определенное давление на вывод средств. Анализ показывает, что через 2.5 часа после инцидента платформа активировала новый адрес для обработки запросов пользователей на пополнение и вывод средств.
Анализ данных транзакций по новым адресам показывает, что, хотя платформа испытала значительные оттоки средств, официальные лица своевременно пополнили резервный фонд с других бизнес-адресов, что позволило удовлетворить запросы пользователей на вывод токенов. По состоянию на 16 июля объем транзакций по новым адресам достиг 733 миллиона USDT, на текущий момент осталось 12,88 миллиона USDT.
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-da6ce4743e7442e6dee5bdc11220d9a2.webp(
! [Заморожено 29,62 млн USDT, анализ инцидента в группе Huiwang в Камбодже])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-41244581fa9a37c590673c370c76bce4.webp(
Резюме
Это событие подчеркивает проблемы, с которыми сталкиваются централизованные стейблкоины на практике. Хотя централизованное управление может в определенной степени предотвратить незаконную деятельность, оно также создает потенциальные риски для нормально функционирующих компаний. Как достичь баланса между защитой активов пользователей и поддержанием рыночного порядка станет вопросом, который отрасли необходимо будет продолжать обсуждать в будущем.