Friend.Tech sosyal platform derinlik analizi: Token ekonomik modeli ve gelecek tartışması

Özet

Friend.Tech, SocialFi alanında temsilci bir uygulama olarak, 2023 Ağustos'unda piyasaya sürüldükten sonra hızla yükseldi. Bu platform, (KOL) gibi etkileyicilerin sosyal etkilerini Token haline getirmesine ve ticaretini yapmasına olanak tanırken, büyük bir ilgi çekti. Ancak, Token ekonomi modeli ve ticari stratejileri de zorluklarla karşı karşıya.

Bu rapor, zincir üstü veri analizi aracılığıyla Friend.Tech'in Token ekonomik modelini derinlemesine incelemekte ve şunu bulmaktadır:

1. Token fiyatları kuvvet fonksiyonu şeklinde artış gösteriyor, KOL'lere önemli kazançlar sağlıyor, ancak hayran topluluğu büyüklüğünü sınırlıyor. %99.94 hesap token sahipliği 0-100 aralığında, fiyat temelde 4 ETH'nin altında.

2. Katı fiyatlandırma mekanizması, yüksek fiyatlı Token ticaret hacminin hızla düşmesine neden oldu, günlük işlem sayısı ilk günden 7'den 1'in altına düştü. Mevcut modelin sürdürülebilir kârlılık beklentisi belirsiz.

3. Belirgin arbitraj fırsatları, toplam işlem hacminin %90.6'sını katkıda bulunan çok sayıda spekülatörü çekti. Ancak yalnızca %18.6'lık spekülatör pozitif gelir elde etti, bunların yarısı %10.8'lik sosyal hesabı olmayan saf spekülatörler tarafından kazanıldı.

Kapsamlı bir analizden sonra, şunu düşünüyoruz:

1. Friend.Tech'in ekonomik modelinin sürdürülebilirliği düşük. Token fiyatları yükseldiğinde, yüksek tutma maliyeti ve düşük kâr, işlem hacminin düşmesine neden olabilir.

2. Bu platform sosyal özellikler açısından gelişim potansiyeline sahip olabilir. Token arbitraj alanı, kullanıcıların kendiliğinden tanıtım yapmalarına yardımcı olur, kullanıcılar arasında sıkı bir bağ vardır ve karşılıklı davranışlara yatkındırlar. Ancak, kullanılabilirlik ve model yeniliği artırılmalıdır.

Bu rapor, Web3 endüstrisinin gelişimine referans sağlamak amacıyla hazırlanmıştır.

Bir. Friend.Tech Tanıtımı

SocialFi modelinin yeni denemesi

DeFi ve GameFi'den sonra Web3 alanındaki popüler bir kavram olarak SocialFi, merkeziyetsiz finans ile sosyal medya birleşimini sağlamakta ve kullanıcıların sosyal etkileşim ve içerik yaratımından doğrudan ekonomik değer elde etmelerine olanak tanımaktadır.

Friend.Tech, geliştirici Racer tarafından 10 Ağustos 2023'te piyasaya sürüldü ve kullanıcıların kripto para birimi ile başkalarıyla birebir özel sohbet etme yetkisi almasına izin veriyor. Sosyal etkiyi ekonomik değerle doğrudan ilişkilendiren bu model, özellikle kripto para tartışmalarına meraklı kullanıcıları kendine çekiyor.

Etki değeri ile ekonomik değerin bağlantısı

Friend.Tech'in ana oyunu:

1. Kullanıcı Twitter hesabını bağlar, her hesap bir grup Keys( veya Shares) ile ilişkilidir, miktar sınırsızdır.

2. Başlangıç Keys sayısı 0'dır, kullanıcı ilk Key'i ücretsiz alarak fonksiyonu aktif hale getirir.

3. Kullanıcılar başkalarının Keys'ini satın alarak (Holder) olabiliyor ve birebir özel sohbet hakkı kazanıyor.

4. Kullanıcı, kendi ('ini de içeren birden fazla Keys) satın alabilir ve sahip olduğu Keys'leri satabilir.

Friend.Tech, Base zinciri ( üzerinde çalışmaktadır ve Ethereum L2)'de bulunmaktadır. Anahtarlar, bilgilerin akıllı sözleşmelerde saklandığı ve işlemlerin ETH ile ödendiği anlamına gelir. Twitter hesabı bağlamak gerekmekle birlikte, blok zinciri adresini almak için, akıllı sözleşmenin açık olması nedeniyle, uygulamaya girmeden de sözleşmeyle etkileşimde bulunabilirsiniz.

İki, Token Ekonomi Modeli Genel Bakış

Katı ekonomik modeli

Keys, gelen toplam sahipliğe dayalı sabit fiyat formülünü kullanır, geleneksel emir defteri veya AMM fiyatlandırması yerine:

• Satın alma fiyatı:
• Satış fiyatı:

Kullanıcı satın alırken ek olarak %10 işlem ücreti (% oluşturucuya, %5 proje sahibine ) ödemek zorundadır; satış sırasında yalnızca %90 alabilir, geri kalan %10 da aynı şekilde dağıtılır.

Keys'in piyasa fiyatı, sahip olunan miktarın kuvvetine göre artsa da, işlem ücretleri nedeniyle gerçek kar elde etmek için sahip olma miktarının %10,6 artmasını beklemek gerekiyor. Örneğin, 200. Keys satın alındığında, sonraki kullanıcıların 22 adet ( satın alması ve toplamda 68 ETH) ödemesi gerekecek, böylece masraflar karşılanabilir.

Ekonomik modelin avantajları ve dezavantajları

Avantaj:

1. Erken soğuk başlangıç sorunlarından kaçının, sahiplerin tanıtım istekliliğini artırın.

2. Erken aşamada potansiyel KOL'leri tanımlamak yatırım fırsatları kazandırabilir.

3. KOL, sosyal değer sağlayarak ödül alabilir.

4. Anahtarların sonsuz şekilde şişirilme olasılığı düşüktür.

Olası sorunlar:

1. Sabit fiyatlandırma, düşük alım ve yüksek satımı teşvik ederek çok sayıda spekülatör ve robot çekmektedir.

2. Keys sahiplerinin sayısı bir sınırı vardır, yüksek fiyatlı Keys mantıklı hayranları çekmekte zorluk çeker.

3. Yüksek fiyatlı Keys ticaretinin aktifliği hızla azalabilir.

4. Platform mevcut kullanıcılarla sürekli kazanç sağlayamaz, sürekli yeni KOL'ler bulması gerekir.

Üç, Zincir Üstü Veri Analizi

3.1 İlk ay performansı

Friend.Tech, piyasaya çıktıktan sonra hemen büyük bir başarı elde etti:

• 11 Ağustos: 17,556 Anahtar oluşturuldu, 136,000 işlem, 4,000'den fazla ETH işlem hacmi
• 21 Ağustos zirvesi: 525.000 işlem, 10.000 ETH'yi aşan işlem hacmi, proje ekibinin günlük geliri 500 ETH'yi aşıyor.

10 Ağustos - 19 Eylül toplam veriler:

• Kullanıcı sayısı:206,706
• Anahtar oluşturma miktarı: 203,953
• Keys sahipliği:258,859
• İşlem Hacmi:3,049,066 kez
• İşlem Hacmi:139,530.09 ETH

Bir ay içinde yaklaşık 140.000 kullanıcı çekmesi, SocialFi uygulamasının büyüme potansiyelini ve kârlılık perspektifini tam olarak göstermiştir.

3.2 Üç ana kullanıcı türü

1. Hafif katılımcılar: İşlem sıklığı düşük, sınırlı getirisi olan bireysel kullanıcılar.

2. Kripto para KOL'u: Topluluk değeri oluşturmak, esas olarak protokol paylaşımı yoluyla kâr elde etmek. 0.1 ETH'den fazla protokol geliri olan ve Twitter hesabı bağlayan 4,718 kullanıcı olarak tanımlanır.

3. Kar Arayan Spekülatörler: Kazanç sağlamak için popüler Keys üzerinde aktif ticaret yaparlar. Keys'in işlem hacminden daha fazla işlem hacmine sahip 44,843 kullanıcının tanımı.

%90.2 kullanıcı kazançları ±0.1 ETH aralığında. %52.6 kullanıcı pozitif kazanç sağladı, ancak yalnızca %2.17'si 0.1 ETH'yi aştı. En yüksek kazanca sahip ilk 100 kullanıcı toplam kazancın %47.9'unu oluşturuyor.

3.3 Spekülatör Davranış Analizi

• Spekülatör (21.7% kullanıcı ) %78.9 işlem hacmi ve %88.4 işlem değeri katkıda bulundu.
• Sadece %18,6 spekülatör pozitif getiri elde etti, bunların %10,8'i sosyal hesap bağlamamış.
• Yaklaşık 186 şüpheli bot tespit edildi, 2553.84 ETH pozitif kazanç sağladı ( %28.3 tüm kullanıcılar için pozitif kazanç )

3.4 KOL davranış ve gelir

• %86.5 kullanıcıların protokol geliri var, 4.718 kişi 0.1 ETH'den fazla, ortalama 1.37 ETH
• Gelir açısından en yüksek üç KOL'ün günlük ortalaması yaklaşık 6,000-8,000 USD
• 99.94% hesap Keys tutma oranı 100'ün altında, fiyat 0.6 ETH'nin altında
• 68.1% KOL'ler kendi Keys'lerini ek olarak satın aldı, ancak arbitraj getirisi yüksek değil.

3.5 platform kalıcılık sorunu

• Keys fiyatlarının artması, işlemlerin durmasına neden oldu, günlük işlem sayısı 7'den 1'in altına düştü.
• Yaklaşık yarısı işlem hacminin yeni Keys tarafından sağlanmaya devam ediyor, yeni KOL kaynakları elde etme zorluğu ile karşı karşıya.
• Baş KOL Keys işlem hacmi düşüş eğiliminde, "pazarlamak" zor.

3.6 Kullanıcı Sosyal Ağ Analizi

• %79.2 kullanıcı aynı sosyal ağda bağlıdır.
• Ortalama her kullanıcı 3-4 arkadaş, en büyük KOL birkaç yüz arkadaş
• Arkadaşın arkadaşının da senin arkadaşın olma olasılığı %41.3, diğer sosyal platformlardan daha yüksek.
• 13.5% sosyal ilişkiler karşılıklı ilişkiler ( birbirine Keys satın alıyor )

Dört, Özet ve Görünüm

4.1 Uygulama Hatası

• Temel sosyal özellikler basit, kullanıcı tutma açısından dikkat çekici değil
• Dolandırıcılık, ağ arızaları, mesaj gecikmesi gibi sorunlar vardır.
• Kullanıcıların ön yüzü atlayarak sözleşme ile doğrudan etkileşimde bulunmalarını sınırlamak mümkün değildir.
• Adres ile Twitter hesabı arasındaki bağlantı ilişkisi kamuya açık bir şekilde elde edilebilir, gizlilik riski bulunmaktadır.
• İş modeli kopyalama eşiği düşük, yoğun benzerlik rekabeti ile karşı karşıya

4.2 Web3 destekli sosyal ağların geleceği

• Web3 gelişimi, token spekülasyonu yapmayan kullanıcıları çekmelidir.
• Sosyal ağ kullanıcılarının göç maliyeti yüksek, mevcut devleri sarsmak zor.
• Token teşviği, Web3'ün benzersiz doğrudan müşteri kazanım yöntemidir.
• Mevcut ekonomik modelin sürdürülebilirliği yetersiz, platformun canlılığını artırmak için geliştirilmesi gerekiyor.
• Spekülatif kullanıcıları gerçek hizmet kullanıcılarına dönüştürmek anahtar bir zorluktur