Крипторинок коливається вниз, зростання стейблкоїнів свідчить про повернення капіталу
Цього тижня криптовалютний ринок демонструє коливний спад, індекс ринкових настроїв знизився з 11% до 8%. Капіталізація стейблкоїнів почала швидко зростати, USDT досягнув 142,7 млрд, USDC досягнув 57,2 млрд, зростання склало відповідно 0,49% та 2,32%, що свідчить про те, що інституційні кошти знову входять на ринок, особливо швидко зростають кошти з США. Хоча нещодавні економічні дані та висловлювання Федеральної резервної системи зменшили занепокоєння щодо рецесії, ринок також почав очікувати на три зниження процентних ставок цього року, але політичні коливання викликають коливання цін на біткоїн, ринкові настрої залишаються досить панічними, більшість альткоїнів показують гірші результати, ніж основний ринок.
Прогнозовані об'єкти на наступний тиждень
Підвищення активу: BTC, S, AAVE, BERA
BTC: Нещодавно BTC та крипторинок в цілому демонструють ослаблення, що в основному викликане макроекономічними факторами, такими як побоювання щодо інфляції, ризики економічної рецесії, призупинення угоди між США та Україною щодо мінеральних ресурсів тощо. Одночасно, деякі довгострокові власники та великі гравці продають на високих рівнях, в той час як ринок страждає від нестачі нових позитивних новин і припливу капіталу. Однак останні економічні дані та заяви ФРС зменшили побоювання щодо рецесії, а ринок також почав очікувати три зниження ставок цього року. Дані з блокчейну свідчать про те, що більшість власників не продавали під час цього падіння, натомість почали накопичувати монети, ці фактори можуть підтримати майбутні тенденції BTC.
S: Хоча цього тижня курс S-монети знизився разом з ринком, основи Sonic залишаються стабільними. TVL Sonic цього тижня зросло на 9,23%, основні DeFi проекти на ланцюзі також показали зростання. DeFi проекти Sonic на ланцюзі все ще підтримують високий APY, наприклад, ліквідність Beets може досягати 30%, середня процентна ставка за позиками складає близько 14%. Щоденний дохід Sonic на ланцюзі становить 210 тисяч доларів, що ставить його на 6-е місце серед усіх публічних ланцюгів, що свідчить про високу активність у DeFi на ланцюзі. Тому зниження курсу S-монети в основному викликане впливом ринку, логіка її зростання все ще залишається.
AAVE: AAVE цього тижня зросла на 21.38%, демонструючи видатні результати серед 50 найбільших за капіталізацією токенів. TVL Aave зросло на 5.86%, займаючи друге місце серед 20 найбільших DeFi проектів. Гаряча популярність Aave зумовлена її пропозиціями щодо оптимізації управління та токеноміки, включаючи викуп токенів, підвищення винагороди за стейкінг, оптимізацію ліквідності тощо. Крім того, підтримка Білого дому щодо скасування правил звітності DeFi-транзакцій також позитивно впливає на розвиток Aave. Хоча наразі це лише пропозиція, враховуючи фінансову силу та інноваційний дух Aave, ця пропозиція, ймовірно, буде реалізована, і може спричинити нову хвилю викупів у DeFi-індустрії.
BERA: Незважаючи на те, що токени BERA цього тижня впали, дані на ланцюзі та основні показники Berachain залишаються стабільними та демонструють зростання. Хоча темпи зростання TVL провідних DEX, кредитування та проектів LSD в екосистемі Berachain дещо сповільнилися, вони все ще зберігають зростання, зокрема темпи зростання Infrared Finance та BEX склали 31,15% та 25,22% відповідно. Це в основному завдяки тому, що ці проекти зберігають високий APY, наприклад, APY WBERA від Infrared Finance залишається на рівні близько 120%, а APY пулу стейблкоїнів BEX близько 16%. У нинішньому ринковому середовищі ці проекти з високими прибутками все ще мають сильну привабливість для інвесторів. Таким чином, падіння токенів BERA в основному викликане впливом великого ринкового середовища, проте логіка їх зростання все ще існує.
Позиція на пониження: APE, APT, MERL, TON
APE: ApeCoin основний фактор пов'язаний з NFT та GameFi напрямками, але ці сфери нещодавно втратили увагу на ринку, користувачів стало менше, а нових коштів бракує. Крім того, 16 березня APE очікує розблокування 15,37 мільйона токенів, що становить 1,54% від загальної заблокованої кількості, більшість з яких є ранніми інвестиціями венчурного капіталу, що може призвести до значного тиску на продаж.
APT: Хоча Aptos нещодавно продемонстрував хороші результати через подання заявки на спотовий ETF від Bitwise, він не був включений до списку резервів криптовалют, згаданого Трампом раніше. Якщо перша криптопікніка Білого дому оголосить деталі резерву, це може призвести до перенаправлення капіталу та уваги з таких проектів, як Aptos. Крім того, 12 березня APT буде розблоковано 11,3 мільйона монет, що становить 1% від загальної заблокованої кількості, що може створити тиск на продаж.
MERL: TVL Merlin цього тижня значно знизився на 12,44%, що в основному проявляється в DEX, Restaking та крос-ланцюгових проектах. Як BTC-L2, екосистема проектів Merlin обмежена, зниження TVL відображає постійний вихід коштів. Одночасно, нещодавній розвиток проектів екосистеми BTC не проходить гладко, а також різке падіння ціни BTC призвело до виходу з застави, MERL може зіткнутися з тиском на зниження.
TON: TVL на Toncoin знизився на 10.68% цього тижня, майже всі екосистемні проекти показали зниження TVL. З минулого року TVL Toncoin перебуває в тенденції зниження, що свідчить про постійний відтік коштів. Проекти SocialFi останнім часом показують посередні результати, популярність ігор на ланцюгу зменшується, доходи користувачів нижчі, ніж у звичайних DeFi проектах, а також через нещодавній низький настрій у галузі, TON, ймовірно, продовжить знижуватись.
Аналіз індексу ринкових настроїв
Індекс ринкового настрою знизився з 11% до 8% з минулого тижня, загалом перейшовши в зону крайнього страху.
Гарячі траєкторії
Aave
Aave цього тижня показав відмінні результати, темп зростання TVL складав 5.86%, займаючи друге місце серед 20 найбільших DeFi проектів. Ціна монети AAVE зросла на 21.38%, показуючи відмінні результати серед 50 найбільших токенів за капіталізацією. Популярність Aave зумовлена двома факторами:
Aave планує оптимізувати управління екосистемою та токеномічну модель за допомогою серії пропозицій, включаючи запуск програми викупу, створення нових механізмів для оптимізації управління коштами, збільшення нагород за стейкінг тощо.
Білий дім підтримує скасування правил IRS щодо звітності по DeFi-транзакціях, що обіцяє зменшити регуляторне навантаження на DeFi-проекти та привабити повернення капіталу і талантів.
Aave як еталонний проект DeFi, його дії можуть вплинути на напрямок розвитку всієї галузі. У нинішньому ринковому середовищі інвестори більше зосереджені на фактичному доході, який приносить проект. Пропозиція викупу Aave демонструє потужні резерви готівки, різноманітну структуру доходів та винагороди за якісні активи, отримуючи визнання на ринку. Це може спонукати більше проектів DeFi перейти до моделі дивідендів або викупу.
Однак, в порівнянні з Maker, поточний коефіцієнт P/E Aave (60.86 разів ) значно вище, ніж у Maker (20.75 разів ), що показує, що AAVE має гіршу цінність покупки в порівнянні з MKR.
Berachain
Berachain цього тижня TVL зросла на 17.21%, досягнувши 34.49 мільярда доларів, займаючи шосте місце серед публічних блокчейнів. Темпи зростання екосистемних проектів дещо сповільнилися, але все ще зберігають зростання, в основному завдяки проектам LSD Infrared Finance та DEX BEX. Ці проекти залучають користувачів, підтримуючи високий APY, наприклад, APY WBERA Infrared Finance підтримується на рівні близько 120%, а APY пулу стейблкоїнів BEX становить приблизно 16%.
Основна стратегія Berachain зосереджена на сегменті DeFi, через двосторонній підхід до стейкінгу та вивільнення ліквідності, формуючи добру циклічність "стейкінг — це продуктивність". Його засновник заявив, що постійно викуповує токени ранніх інвесторів, щоб зменшити тиску на продаж.
На даний момент, коефіцієнт стейкування токенів BERA на ланцюзі Berachain складає приблизно 30%, що є відносно низьким серед не-POS ланцюгів, але демонструє поступове зростання. Це свідчить про те, що в майбутньому може з'явитися більше токенів BERA для стейкування, що сприятиме зменшенню обсягу монет в обігу.
Загальний огляд тематики ринку
Цього тижня сектор PayFi показав найкращі результати, а сектор SocialFi - найгірші.
PayFi траса: XRP, LTC, XLM займають 95.07%, зміна цін складає відповідно 18.96%, -18.47%, 6.23%.
Соціальна фінансова сфера: TON, CHZ займають 94.39%, падіння складає відповідно -10.68%, -2.31%.
Прогноз великих подій у світі Crypto на наступний тиждень
12 березня ( середа ): річний показник сезонно скоригованого ІСЦ США за лютий
13 березня ( четвер ): Web3 Амстердам 2025
Підсумок
Цього тижня крипторинок демонструє складну картину на фоні коливань та панічних настроїв. Хоча кошти стейблкоїнів повертаються, а деякі гарячі сегменти мають стабільні основи, загалом ринок все ще під впливом невизначеності макрополітики та недостатньої впевненості інвесторів. У майбутньому BTC, AAVE та Berachain можуть стати яскравими моментами на ринку, інвесторам слід продовжувати стежити за даними на блокчейні, тенденціями макрополітики та майбутніми подіями розблокування, які можуть вплинути на ринкові настрої, щоб скористатися можливостями та уникнути ризиків.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
13 лайків
Нагородити
13
7
Поділіться
Прокоментувати
0/400
TheShibaWhisperer
· 07-08 11:50
btc останнє часом ще може зростати?
Переглянути оригіналвідповісти на0
nft_widow
· 07-08 11:21
Будьте оптимістами, тренд змінився.
Переглянути оригіналвідповісти на0
IronHeadMiner
· 07-06 17:38
Ех, падіння ще корисніше! Просто зробіть це!
Переглянути оригіналвідповісти на0
ContractSurrender
· 07-05 17:37
BTC не падай, не витримую!
Переглянути оригіналвідповісти на0
MoonRocketman
· 07-05 17:36
Кут відскоку RSI повністю відкалібрований, додайте паливо і можна йти на вершину!
Ринок коливається, стейблкоїн зростає, BTC та AAVE стають потенційними亮ками
Крипторинок коливається вниз, зростання стейблкоїнів свідчить про повернення капіталу
Цього тижня криптовалютний ринок демонструє коливний спад, індекс ринкових настроїв знизився з 11% до 8%. Капіталізація стейблкоїнів почала швидко зростати, USDT досягнув 142,7 млрд, USDC досягнув 57,2 млрд, зростання склало відповідно 0,49% та 2,32%, що свідчить про те, що інституційні кошти знову входять на ринок, особливо швидко зростають кошти з США. Хоча нещодавні економічні дані та висловлювання Федеральної резервної системи зменшили занепокоєння щодо рецесії, ринок також почав очікувати на три зниження процентних ставок цього року, але політичні коливання викликають коливання цін на біткоїн, ринкові настрої залишаються досить панічними, більшість альткоїнів показують гірші результати, ніж основний ринок.
Прогнозовані об'єкти на наступний тиждень
Підвищення активу: BTC, S, AAVE, BERA
BTC: Нещодавно BTC та крипторинок в цілому демонструють ослаблення, що в основному викликане макроекономічними факторами, такими як побоювання щодо інфляції, ризики економічної рецесії, призупинення угоди між США та Україною щодо мінеральних ресурсів тощо. Одночасно, деякі довгострокові власники та великі гравці продають на високих рівнях, в той час як ринок страждає від нестачі нових позитивних новин і припливу капіталу. Однак останні економічні дані та заяви ФРС зменшили побоювання щодо рецесії, а ринок також почав очікувати три зниження ставок цього року. Дані з блокчейну свідчать про те, що більшість власників не продавали під час цього падіння, натомість почали накопичувати монети, ці фактори можуть підтримати майбутні тенденції BTC.
S: Хоча цього тижня курс S-монети знизився разом з ринком, основи Sonic залишаються стабільними. TVL Sonic цього тижня зросло на 9,23%, основні DeFi проекти на ланцюзі також показали зростання. DeFi проекти Sonic на ланцюзі все ще підтримують високий APY, наприклад, ліквідність Beets може досягати 30%, середня процентна ставка за позиками складає близько 14%. Щоденний дохід Sonic на ланцюзі становить 210 тисяч доларів, що ставить його на 6-е місце серед усіх публічних ланцюгів, що свідчить про високу активність у DeFi на ланцюзі. Тому зниження курсу S-монети в основному викликане впливом ринку, логіка її зростання все ще залишається.
AAVE: AAVE цього тижня зросла на 21.38%, демонструючи видатні результати серед 50 найбільших за капіталізацією токенів. TVL Aave зросло на 5.86%, займаючи друге місце серед 20 найбільших DeFi проектів. Гаряча популярність Aave зумовлена її пропозиціями щодо оптимізації управління та токеноміки, включаючи викуп токенів, підвищення винагороди за стейкінг, оптимізацію ліквідності тощо. Крім того, підтримка Білого дому щодо скасування правил звітності DeFi-транзакцій також позитивно впливає на розвиток Aave. Хоча наразі це лише пропозиція, враховуючи фінансову силу та інноваційний дух Aave, ця пропозиція, ймовірно, буде реалізована, і може спричинити нову хвилю викупів у DeFi-індустрії.
BERA: Незважаючи на те, що токени BERA цього тижня впали, дані на ланцюзі та основні показники Berachain залишаються стабільними та демонструють зростання. Хоча темпи зростання TVL провідних DEX, кредитування та проектів LSD в екосистемі Berachain дещо сповільнилися, вони все ще зберігають зростання, зокрема темпи зростання Infrared Finance та BEX склали 31,15% та 25,22% відповідно. Це в основному завдяки тому, що ці проекти зберігають високий APY, наприклад, APY WBERA від Infrared Finance залишається на рівні близько 120%, а APY пулу стейблкоїнів BEX близько 16%. У нинішньому ринковому середовищі ці проекти з високими прибутками все ще мають сильну привабливість для інвесторів. Таким чином, падіння токенів BERA в основному викликане впливом великого ринкового середовища, проте логіка їх зростання все ще існує.
Позиція на пониження: APE, APT, MERL, TON
APE: ApeCoin основний фактор пов'язаний з NFT та GameFi напрямками, але ці сфери нещодавно втратили увагу на ринку, користувачів стало менше, а нових коштів бракує. Крім того, 16 березня APE очікує розблокування 15,37 мільйона токенів, що становить 1,54% від загальної заблокованої кількості, більшість з яких є ранніми інвестиціями венчурного капіталу, що може призвести до значного тиску на продаж.
APT: Хоча Aptos нещодавно продемонстрував хороші результати через подання заявки на спотовий ETF від Bitwise, він не був включений до списку резервів криптовалют, згаданого Трампом раніше. Якщо перша криптопікніка Білого дому оголосить деталі резерву, це може призвести до перенаправлення капіталу та уваги з таких проектів, як Aptos. Крім того, 12 березня APT буде розблоковано 11,3 мільйона монет, що становить 1% від загальної заблокованої кількості, що може створити тиск на продаж.
MERL: TVL Merlin цього тижня значно знизився на 12,44%, що в основному проявляється в DEX, Restaking та крос-ланцюгових проектах. Як BTC-L2, екосистема проектів Merlin обмежена, зниження TVL відображає постійний вихід коштів. Одночасно, нещодавній розвиток проектів екосистеми BTC не проходить гладко, а також різке падіння ціни BTC призвело до виходу з застави, MERL може зіткнутися з тиском на зниження.
TON: TVL на Toncoin знизився на 10.68% цього тижня, майже всі екосистемні проекти показали зниження TVL. З минулого року TVL Toncoin перебуває в тенденції зниження, що свідчить про постійний відтік коштів. Проекти SocialFi останнім часом показують посередні результати, популярність ігор на ланцюгу зменшується, доходи користувачів нижчі, ніж у звичайних DeFi проектах, а також через нещодавній низький настрій у галузі, TON, ймовірно, продовжить знижуватись.
Аналіз індексу ринкових настроїв
Індекс ринкового настрою знизився з 11% до 8% з минулого тижня, загалом перейшовши в зону крайнього страху.
Гарячі траєкторії
Aave
Aave цього тижня показав відмінні результати, темп зростання TVL складав 5.86%, займаючи друге місце серед 20 найбільших DeFi проектів. Ціна монети AAVE зросла на 21.38%, показуючи відмінні результати серед 50 найбільших токенів за капіталізацією. Популярність Aave зумовлена двома факторами:
Aave планує оптимізувати управління екосистемою та токеномічну модель за допомогою серії пропозицій, включаючи запуск програми викупу, створення нових механізмів для оптимізації управління коштами, збільшення нагород за стейкінг тощо.
Білий дім підтримує скасування правил IRS щодо звітності по DeFi-транзакціях, що обіцяє зменшити регуляторне навантаження на DeFi-проекти та привабити повернення капіталу і талантів.
Aave як еталонний проект DeFi, його дії можуть вплинути на напрямок розвитку всієї галузі. У нинішньому ринковому середовищі інвестори більше зосереджені на фактичному доході, який приносить проект. Пропозиція викупу Aave демонструє потужні резерви готівки, різноманітну структуру доходів та винагороди за якісні активи, отримуючи визнання на ринку. Це може спонукати більше проектів DeFi перейти до моделі дивідендів або викупу.
Однак, в порівнянні з Maker, поточний коефіцієнт P/E Aave (60.86 разів ) значно вище, ніж у Maker (20.75 разів ), що показує, що AAVE має гіршу цінність покупки в порівнянні з MKR.
Berachain
Berachain цього тижня TVL зросла на 17.21%, досягнувши 34.49 мільярда доларів, займаючи шосте місце серед публічних блокчейнів. Темпи зростання екосистемних проектів дещо сповільнилися, але все ще зберігають зростання, в основному завдяки проектам LSD Infrared Finance та DEX BEX. Ці проекти залучають користувачів, підтримуючи високий APY, наприклад, APY WBERA Infrared Finance підтримується на рівні близько 120%, а APY пулу стейблкоїнів BEX становить приблизно 16%.
Основна стратегія Berachain зосереджена на сегменті DeFi, через двосторонній підхід до стейкінгу та вивільнення ліквідності, формуючи добру циклічність "стейкінг — це продуктивність". Його засновник заявив, що постійно викуповує токени ранніх інвесторів, щоб зменшити тиску на продаж.
На даний момент, коефіцієнт стейкування токенів BERA на ланцюзі Berachain складає приблизно 30%, що є відносно низьким серед не-POS ланцюгів, але демонструє поступове зростання. Це свідчить про те, що в майбутньому може з'явитися більше токенів BERA для стейкування, що сприятиме зменшенню обсягу монет в обігу.
Загальний огляд тематики ринку
Цього тижня сектор PayFi показав найкращі результати, а сектор SocialFi - найгірші.
Прогноз великих подій у світі Crypto на наступний тиждень
Підсумок
Цього тижня крипторинок демонструє складну картину на фоні коливань та панічних настроїв. Хоча кошти стейблкоїнів повертаються, а деякі гарячі сегменти мають стабільні основи, загалом ринок все ще під впливом невизначеності макрополітики та недостатньої впевненості інвесторів. У майбутньому BTC, AAVE та Berachain можуть стати яскравими моментами на ринку, інвесторам слід продовжувати стежити за даними на блокчейні, тенденціями макрополітики та майбутніми подіями розблокування, які можуть вплинути на ринкові настрої, щоб скористатися можливостями та уникнути ризиків.