Інтерв'ю з партнером Blue Ocean Capital Рокі: як створити систематичну торгову стратегію

Гість цього випуску: Rocky, партнер Blue Ocean Capital

*Всі матеріали наведені тільки для довідки і не є інвестиційною порадою.

Один, Торгова стратегія Rocky

1. Торговельна логіка

• Інвестування в суб'єктивні стратегії на основі комбінації Alpha та Beta
• Використання аналітичної структури досліджень та інвестицій зверху вниз: макроекономічний аналіз для визначення трендів та управління позиціями, аналіз галузі для вибору напрямку, аналіз фундаментальних показників проекту для відбору проектів та управління інвестиційним портфелем.

2. Обсяг фінансів

• Розмір капіталу залежить від прийнятного ризику відкату
• Обсяг фінансування повинен відповідати кількості інвестиційних об'єктів
• В даний час керуючи фондами AUM 4500 мільйонів доларів США

3. Очікуваний дохід та фінансовий цикл

• Цикл долара триває 4,5 роки, два роки періоду стиснення ( підвищення ставок ), 2,5 роки періоду розширення ( зниження ставок )
• Поточний період завершується циклом підвищення відсоткових ставок, незабаром почнеться цикл зниження відсоткових ставок
• Очікується, що справжній бичачий ринок почне розвиватися після початку зниження процентних ставок та кількісного пом'якшення, триватиме до третього кварталу 2025 року.

4. Контроль ризиків

• Контроль ризику позиції: встановлення вагових балів на основі макроекономічних даних, загальний бал відповідає конкретним рекомендаціям щодо позицій
• Управління ризиками інвестиційного портфеля: створення інформаційної панелі проекту для відстеження даних, включаючи зростання користувачів, денну активність, TVL, доходи тощо
• Базова лінія ризик-менеджменту: 30% попередження про ризики, 40% лінія ліквідації

Два, Торговий випадок Rocky

1. Render ($RNDR) інвестиції

• Зосередившись на інвестиціях Multicoin, було виявлено цей проект
• Аналіз фундаментальних показників: наявність позитивного грошового обігу, сильний бекграунд засновника
• Спілкування з командою проекту виявило додатковий потенціал
• Приблизно в листопаді 2022 року було відкрито позицію, вартість близько 0,5 долара.

2. Каспа ($KAS)інвестиції

• Знайшли новий проект для простоюючих майнінгових машин
• Дивіться на фон команди та технічну спроможність
• Використання 100% моделі видобутку, без попереднього видобутку
• Участь у видобутку, отримуючи приблизно 200-кратний дохід

Три, сектор ринкового зростання, що подобається Rocky в другій половині бичачого ринку

1. ШІ: провідні венчурні капіталісти продовжують інвестувати, інтерес на первинному ринку не зменшується.
2. RWA: еквівалентно DeFi-сектору 2020 року, має підтримку з боку політики
3. DePIN: Найпростіший спосіб залучення користувачів Web2, що допомагає досягти мети в 100 мільйонів користувачів
4. Екосистема BTC: звільнення величезних запасів активів, що приносить новий ринок
5. GameFi: все ще на ранній стадії, в довгостроковій перспективі позитивно оцінюю ефект залучення.

Чотири. Самоперевірка торгової стратегії Rocky

можливі випадки недійсності

Рокі вважає, що цей цикл може бути останнім шансом для звичайних людей та малих і середніх установ, наступний етап, ймовірно, зосередиться на професійних іграх, таких як хеджування в будь-яку погоду, висока частота торгівлі, торгівля з використанням ШІ.

Список речей, які потрібно припинити

1. Не використовуйте кредитне плече, контракти, не позичайте гроші для торгівлі криптовалютою
2. Не займайтеся високочастотними торгами, зосередьте увагу на дослідженнях
3. Не закривайте двері та не працюйте в ізоляції, спілкуйтеся більше з представниками галузі.
4. Не інвестуйте в проекти, які вам не знайомі чи незрозумілі
5. Не намагайтеся йти коротким шляхом або обганяти по поворотах

П'ять. Ресурси для навчання, рекомендовані Rocky

макроекономічні зв'язки

• Чжоу Цзиньтао "Теорія хвильових циклів"
• Хун Хао «Цикл»
• Кінделбергер "Ейфорія, паніка та крах: Історія фінансових криз"
• Роз "Щоденник Великої депресії"
• Хайек "Нераціональне процвітання"
• Манкью "Теоретичний аналіз доказів економічних циклів"

Галузеві пов'язані

• Основна увага приділяється Twitter провідних венчурних капіталістів, таких як Sequoia Capital, Multicoin, a16z тощо

пов'язані з проєктом

• Звіт Messari
• Дані Nansen Smart Money
• Спостереження за ринковими настроями LunarCrush
• TrendX_official AI-водний трекер популярності ринку Web3
• Alphascan ранні Alpha проекти захоплення