市場概覽

市場主要趨勢概述

市場情緒指數升至91%，處於極度貪婪狀態。BTC雖在周四短暫突破10萬美元後回調，但整體市場韌性依然強勁。ETH的強勢表現帶動了加密貨幣市場整體漲,反映出市場對主流幣種的持續信心。

穩定幣市值穩步增長,USDT增長1.74%至1410億美元,USDC增長2.03%至402億美元,表明新增資金持續流入加密市場。鏈上數據顯示大額轉帳活動頻繁,機構資金入場跡象明顯。場外溢價維持合理區間,反映市場資金供需狀況健康。

DeFi板塊總鎖倉量(TVL)從468億美元大幅增長至532億美元,增幅13.67%。流動性質押項目表現最爲突出,主要受益於底層資產價格漲和質押收益率提升。借貸協議活躍度顯著提升,反映槓杆需求增加。DEX交易量持續走高,反映市場活躍度提升。

Meme幣賽道本週表現相對低迷,周回報率僅11.94%。新項目發行數量減少,投資者興趣明顯降低。資金開始向具有實際應用場景和基本面的項目轉移。社交媒體討論熱度下降,顯示投資者風險偏好降低。

Layer 1項目獲得最高社交媒體關注度,PayFi賽道周回報率達40.04%。AI Agent項目開始獲得新一輪市場關注,特別是在Solana、TON和Base鏈上的項目。DeFi項目中的高收益質押產品持續獲得關注。NFT市場交易活躍度有所回升,但整體估值仍在尋底。

投資建議

建議投資者保持謹慎樂觀態度,關注以下幾個方面:

1. 做好風險管理,設置合理止損位,避免過度槓杆。

2. 重點布局流動性質押和AI Agent賽道,把握資金輪動機會。

3. 關注重要事件影響,包括下周的微軟比特幣投資提案(12月11日)、美國CPI數據和歐洲央行利率決議。

4. 保持充足流動性以應對可能的市場波動,採取分批建倉策略避免追高。

市場情緒指數分析

市場情緒指數漲到91%,比上周的83%有明顯增長,市場情緒處於極度貪婪階段。

Altcoin本週基本與大盤走出震蕩向上趨勢,ETH表現強勁,Altcoin跟隨ETH普漲。各公鏈項目帶動各自生態中的項目漲,市場普遍預計接下來會發生資金輪動,對Altcoin未來走勢持更多信心。

BTC價格周四短時間突破10萬美元,雖然後續有所下跌,但市場情緒仍處於極度貪婪階段。預計之後仍存在一定回調可能性,投資者需提高風險防範意識。

總體市場走勢概述

• 加密貨幣市場本週處於震蕩漲趨勢,情緒指數仍處於貪婪階段。

• DeFi相關項目表現突出,顯示市場對提高基礎收益方面持續關注。

• AI Agent項目逐步受到市場關注,受傳統AI市場影響,未來半個月內可能存在投資機會。

• 本週Meme賽道表現依然低迷,沒有獲得市場更多關注。

• 各公鏈項目在ETH漲帶領下出現普漲現象。

熱點賽道

Tron生態

本週隨着TRX代幣價格大幅漲,Tron獲得非常高的市場熱度。隨着資金不斷進入市場,作爲USDT主要交易鏈的Tron,本週鏈上活動也出現大幅增長。

Tron的鏈上數據:

• TVL:從上周的7.97B漲到現在的9.32B,漲幅度達16.93%,在所有規模較大的公鏈中排名第一。

• 活躍帳戶:本週活躍帳戶數量達367.25萬個,較上周增18.06%,保持較高增長速度。

• USDT周交易量:達1314億美元,較上周增16.23%,顯示鏈上交易量不斷變大。

• DeFi項目TVL增量:Justlend和SUN增速分別達55.34%和39.49%,資金不斷進入DeFi賽道項目。

基於以上數據可以看出,現階段Tron鏈保持高速發展。TRX價格大漲,底層資產不斷漲,加上USDT主要交易鏈的特殊地位,吸引大量鏈上用戶參與,推動整個Tron生態發展。

AI Agent

去年年底AI概念進入Crypto市場後,AI賽道一直是熱點。今年10月首個AI Agent代幣GOAT推出後,AI Agent Meme迅速成爲市場新焦點。之後又出現ACT等AI Agent Meme代幣引領市場。投資者目光又轉向AI Agent代幣發射平台,Virtuals Protocol、vvaifu.fun等項目迅速走紅,並向AI Agent底層基礎設施發展。形成了AI Agent Meme幣、發行平台和底層基礎設施三個細分賽道。

現階段AI Agent項目主要在Solana、TON和Base鏈發展。AI Agent Meme代幣每天數百個項目發出,投資者難以押中單個項目,部分投資者轉向發射平台。Solana主要是vvaifu.fun,Base主要是Virtuals Protocol和AI Agent Layer,TON主要是Clanker。近半個月VVAIFU、VIRTUAL和CLANKER幣價漲幅大,形成一定市值規模。

這些項目目前均未上線一線大所,但AI Agent Meme中的ACT、GOAT和ANON相繼上線Binance、OKX和火幣等一線交易所,預計AI Agent代幣發射平台項目遲早會上線一線交易所,現在仍處於早期階段,值得投資者參與。

本週三OpenAI宣布開始爲期12天的每個工作日以直播方式展示新產品或樣品。此舉引發市場對AI賽道炒作。OpenAI去年發布ChatGPT後成爲AI行業領軍者,其一舉一動都會影響AI賽道項目發展。在Crypto市場中,這種影響更加放大。OpenAI此舉必然會在會期內將市場注意力重新帶到AI賽道,如果期間Crypto市場大盤未發生劇烈震蕩,接下來10天AI賽道可能迎來不錯漲幅。投資者應在短期內多關注AI賽道項目,可能出現投資機會。

Crypto市場中傳統AI項目:

| 代幣 | 項目名稱 | 近七日漲幅 | 流通市值 | |------|----------|------------|----------| | TAO | Bittensor | 22.46% | $5,319,989,872 | | FET | Fetch.ai | 25.89% | $5,288,426,405 | | RENDER | Render | 19.65% | $5,227,613,836 | | WLD | Worldcoin | 43.41% | $2,986,557,188 | | AKT | Akash Network | 6.87% | $1,121,411,518 | | ARKM | Arkham | 15.36% | $830,921,472 | | GLM | Golem | 12.47% | $523,951,936 | | AGIX | SingularityNET | 20.58% | $296,226,702 | | TRAC | OriginTrail | 8.01% | $453,330,796 |

DeFi賽道

TVL增長排名

過去一周市場項目TVL漲幅前5名(未計入TVL較小的項目,標準爲3000萬美元以上),數據來源:Defilama

| 項目名稱 | 近七日漲幅 | TVL(million) | |----------|------------|---------------| | BounceBit | 134.26% | 450.13 | | Astherus | 102.65% | 132.13 | | StakeDAO | 77.17% | 176.42 | | Flexa | 74.51% | 338.32 | | SaucerSwap | 68.16% | 136.37 |

BounceBit(BB):推薦指數:⭐️⭐️⭐️⭐️

• 項目簡介:BounceBit是比特幣生態上的再質押基礎層。與幣安深度合作,架構具高收益CeDeFi元件;自建BounceBit Chain,爲Restaking搭建使用場景。

• 最新發展:本週BounceBit提高各代幣質押利率,USDT、BTC、BNB、ETH的30天年化收益分別達35.45%、39.85%、25.91%、30.57%,吸引大量用戶參與質押。

Astherus(未發幣):推薦指數:⭐️⭐️⭐️

• 項目簡介:Astherus是質押資產流動性中心,支持LST和LRT。用戶資產可獲質押APR,還可用於交易現貨和衍生品、穩定幣Yield和其他盈利策略等。

• 最新發展:本週與Movement Labs合作,引入Movement Network鏈。Binance Labs宣布投資Astherus。舉辦活動,使用USDF、asUSDF和asBTC參與質押可獲5倍AU積分。

Stake DAO(SDT):推薦指數:⭐️⭐️⭐️

• 項目簡介:Stake DAO是去中心化資產管理平台,爲用戶提供單一儀表板上對各種收益策略、質押、交易和指標的簡化訪問。

• 最新發展:各項產品收益率明顯提高,sdToken中CRV、CAKE、PENDLE、FXN、BAL、FXS的年化APY分別達20.46%、28.78%、89.35%、102.16%、94.75%和64.92%,市場策略最高可達152% APY。吸引大量用戶參與。

Flexa(未發幣):推薦指數:⭐️⭐️

• 項目簡介:Flexa致力推動加密貨幣在商家結算系統中的自然接受,通過支付網絡使用戶能在現實世界中使用數字資產。

• 最新發展:近期線下發展取得重大進展,用戶可用Flexa APP在美國數千家支持Flexa的商店和餐廳付款。通過Zashi-Flexa集成,用戶可在日常消費中使用ZEC。

SaucerSwap(SAUCE):推薦指數:⭐️⭐️⭐️

• 項目簡介:SaucerSwap是Hedera鏈上去中心化交易所,支持常規交易功能,還推出SAUCE Pro服務,以SAUCE作月度訂閱費向用戶提供高級功能。

• 最新發展:HBAR代幣大漲帶動Hedera鏈上活動熱度,SaucerSwap作爲最大DEX吸引大量用戶交易。進行3.3萬美元SAUCE回購,質押APY提至9.9%。推出Epoch 28活動,獎勵157,441.90枚HBAR給流動性提供者,HLQT額外獎勵。作爲Hedera最大DEX,承擔了幾乎全部DEX交易量,隨鏈上交易升溫吸引更多用戶。

綜上所述,本週TVL增長較快的項目主要集中在流動性質押賽道(LRT)。

賽道整體表現

• 穩定幣市值穩步增長:USDT從1386億美元增至1410億美元,增1.74%;USDC從394億美元增至402億美元,增2.03%。USDT和USDC均增長,顯示整個市場資金持續入場。

• 流動性逐步增加:傳統市場無風險套利利率隨降息持續下降,鏈上DeFi項目套利利率因加密資產價值提升而增加,回歸DeFi將是很好選擇。

DeFi各賽道TVL:

• 資金情況:DeFi項目TVL從468億美元漲至532億美元,新增13.67%,增速遠高於前幾周,保持近兩月持續漲態勢,證明資金不斷進入DeFi項目。

深度剖析

漲驅動力:

BTC價格回調後又漲,ETH表現略強於BTC並大幅漲,兩者均保持強勁增長態勢。市場投資者對未來價格走勢更加看好,更堅定持有。ETH近期強勢使各DeFi項目因基礎資產漲而APY增加,投資者積極參與以在持有原資產同時增加