Thị trường Bitcoin biến động mạnh, triển vọng lâu dài vẫn được đánh giá cao
Gần đây, với việc Bitcoin ETF được phê duyệt và vượt qua mức cao nhất lịch sử, thị trường lại sôi nổi với những cuộc thảo luận về khả năng Bitcoin có thể đạt 100.000 USD hay không. Tuy nhiên, sự biến động của thị trường tiền điện tử vẫn rất đáng kể. Sau khi lập kỷ lục mới, thị trường đã trải qua đợt điều chỉnh lớn nhất kể từ năm 2020, tổng giá trị vốn hóa thị trường tiền điện tử đã giảm từ 2,44 triệu tỷ USD xuống còn 1,99 triệu tỷ USD chỉ trong 4 ngày, với mức giảm lớn nhất trong một ngày đạt 8,4%.
Lý do cho đợt điều chỉnh này khá phức tạp, bao gồm việc môi trường kinh tế toàn cầu xấu đi, các dấu hiệu suy thoái kinh tế ở Mỹ xuất hiện, và dữ liệu việc làm phi nông nghiệp không đạt kỳ vọng, cùng nhiều yếu tố khác. Điều này một lần nữa khẳng định mối liên hệ chặt chẽ giữa giá Bitcoin và các yếu tố kinh tế vĩ mô cũng như chính trị, có thể không còn là "nơi trú ẩn" tài chính theo nghĩa truyền thống.
Xu hướng thị trường trong tương lai sẽ bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố, bao gồm kỳ vọng giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, bầu cử tổng thống Mỹ, xu hướng của thị trường toàn cầu và tình hình địa chính trị. Đối với các nhà đầu tư thông thường, hiện tượng "không ai tiếp nhận" trên thị trường vẫn tồn tại, tổng thể vẫn đang chờ đợi động lực mới từ sự đổi mới sáng tạo. Dưới tác động tổng hợp của các yếu tố này, sự biến động của thị trường dự kiến sẽ kéo dài trong một thời gian.
Ảnh hưởng của việc giảm lãi suất đến thị trường vẫn còn sự không chắc chắn
Mặc dù kỳ vọng giảm lãi suất luôn được coi là yếu tố tích cực thúc đẩy thị trường tiền mã hóa, nhưng tác động thực tế khi giảm lãi suất có thể khác nhau. Dữ liệu cho thấy xác suất giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang vào tháng 9 đã đạt 100%. Từ góc độ vĩ mô, việc giảm lãi suất thực sự sẽ thúc đẩy dòng vốn từ ngân hàng chảy vào các khoản đầu tư rủi ro cao, bao gồm cả tài sản tiền mã hóa.
Tuy nhiên, do kỳ vọng giảm lãi suất đã chi phối tâm lý thị trường từ nửa cuối năm 2022, trở thành động lực quan trọng cho việc giá Bitcoin tăng lên, nên việc giảm lãi suất thực tế có thể chỉ gây ra phản ứng nhẹ từ thị trường. Dữ liệu lịch sử cho thấy, khi Cục Dự trữ Liên bang tạm ngừng chu kỳ tăng lãi suất, Bitcoin thường tăng mạnh nhất, trong khi phản ứng của thị trường khi giảm lãi suất lần đầu thường khá bình lặng.
Điều quan trọng hơn là bối cảnh của việc cắt giảm lãi suất. Nếu việc cắt giảm lãi suất xảy ra trong thời kỳ lạm phát thấp và kinh tế phát triển, tác động kích thích đến giá trị tài sản có thể rõ ràng hơn. Nhưng nếu cắt giảm lãi suất trong thời kỳ kinh tế yếu kém, có thể sẽ truyền đạt tín hiệu tiêu cực, dẫn đến việc dòng tiền chuyển từ các tài sản rủi ro cao sang các lựa chọn đầu tư an toàn hơn.
Hiện tại, triển vọng kinh tế Mỹ không lạc quan. Dữ liệu thị trường lao động mới nhất cho thấy tỷ lệ thất nghiệp đạt mức cao nhất trong gần hai năm, và tăng trưởng việc làm thấp hơn mong đợi. Điều này có nghĩa là kinh tế Mỹ có thể tiếp tục yếu kém, và tác động của việc giảm lãi suất đối với thị trường crypto có thể suy yếu theo sự thay đổi của bối cảnh kinh tế, sự biến động của thị trường có thể tiếp tục trong ngắn hạn.
Mặc dù vậy, chỉ cần vốn vẫn có thể tự do lưu chuyển, việc chuyển từ tiền tệ pháp định sang các loại tiền điện tử như Bitcoin vẫn sẽ là một trong những lựa chọn để bảo toàn tài sản lâu dài.
Thái độ của hai đảng ở Mỹ đối với tiền điện tử có thể ảnh hưởng đến thị trường
Khi tiền điện tử dần trở thành tâm điểm của chính trường Mỹ, cuộc bầu cử tổng thống và thái độ của hai đảng đối với tiền điện tử cũng trở thành những yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến thị trường. Một chính trị gia đã phát biểu tại hội nghị Bitcoin rằng nếu được bầu, ông sẽ duy trì "dự trữ Bitcoin chiến lược quốc gia" và xây dựng một chính sách tiền điện tử toàn diện, bao gồm từ quy định stablecoin đến quyền tự lưu trữ Bitcoin.
So với điều đó, phía bên kia có lập trường về tiền điện tử khá mơ hồ sau khi lãnh đạo từ chức. Một giám đốc điều hành của một công ty tiền điện tử cho biết, ngành công nghiệp đang tìm kiếm sự hiểu biết về ý định chính sách kinh tế của họ và lập trường đối với tiền điện tử.
Dù bên nào chiến thắng, cả hai đảng dường như đều có ý muốn thiết lập một khung quy định rõ ràng hơn để bảo vệ người tiêu dùng và thúc đẩy đổi mới, điều này sẽ thúc đẩy sự tích cực trong hoạt động doanh nghiệp.
Sự kháng cự trong việc thực thi chính sách chủ yếu phụ thuộc vào sự phân bố ghế của hai viện quốc hội. Nếu một bên kiểm soát đa số ghế, sự kháng cự trong việc thực hiện chính sách sẽ nhỏ hơn; ngược lại, sự kháng cự sẽ lớn hơn.
Đối với tiền điện tử, một bên ủng hộ việc tăng cường quản lý, trong khi bên kia lại có thái độ cởi mở hơn. Do đó, các kết quả bầu cử khác nhau có thể ảnh hưởng đến thị trường theo những cách khác nhau. Nhưng về lâu dài, một thị trường lành mạnh được quản lý sẽ thúc đẩy sự phát triển của tiền điện tử và đưa nó vào thị trường tài chính chính thống, điều này có lợi cho sự phát triển tổng thể của ngành.
So sánh hiệu suất của vàng và Bitcoin
Trong bối cảnh hiện tại, vốn dường như ưu tiên vàng hơn. Kể từ khi thị trường điều chỉnh mạnh vào tuần trước, hiệu suất của vàng luôn vượt trội hơn Bitcoin và tách biệt với các chỉ số thị trường rộng lớn hơn. Tuy nhiên, từ dữ liệu dài hạn, trong vòng mười năm qua, Bitcoin đã có 8 năm trở thành tài sản hoạt động tốt nhất, với tỷ lệ lợi nhuận trong mười năm đạt 18,719%.
Trên thực tế, sự thể hiện nổi bật gần đây của vàng chủ yếu phản ánh biến động thị trường, nhưng khó có thể thay đổi quy luật kinh tế toàn cầu. Các yếu tố tăng giá dài hạn của thị trường tiền điện tử vẫn còn tồn tại. Đầu tiên, nền kinh tế toàn cầu đang ở giai đoạn bắt đầu nới lỏng tiền tệ, sự gia tăng thanh khoản từ trước đến nay luôn là chất xúc tác cho sự tăng giá của Bitcoin. Thứ hai, ETF Bitcoin giao ngay đã thu hút một lượng lớn dòng vốn vào, dự kiến sẽ có thêm nhiều nhà đầu tư tổ chức tham gia.
Các điểm cao và thấp của thị trường tiền điện tử thường được thúc đẩy bởi nhiều yếu tố kết hợp, bao gồm lãi suất, tiến bộ công nghệ và tâm lý nhà đầu tư, chứ không phải bởi một sự kiện đơn lẻ. Hiện tại, các yếu tố tăng giá dài hạn vẫn tồn tại, thị trường đang tiến triển một cách ổn định.
Nhà đầu tư làm thế nào để nắm bắt cơ hội
Mặc dù thị trường tiền điện tử chịu ảnh hưởng ngày càng nhiều từ các yếu tố vĩ mô, biến động có thể sẽ kéo dài một thời gian, nhưng với tư cách là công nghệ mới nổi, nó vẫn tràn đầy cơ hội.
Đợt tăng giá này chủ yếu được thúc đẩy bởi ETF Bitcoin của Mỹ và kỳ vọng giảm lãi suất USD, không có mối liên hệ cao với các chuỗi công cộng và các đồng tiền khác. Thiếu những dự án đổi mới thực sự khó thu hút sự đồng thuận của người dùng toàn cầu, chỉ có thể thông qua cộng đồng để thúc đẩy sự đồng thuận cục bộ, tạo ra hiện tượng "không ai nhận bệ" bề ngoài.
Đối với những nhà đầu tư thông thường có hiểu biết nhất định, về lâu dài, việc đầu tư định kỳ là một lựa chọn không tồi. Chiến lược đầu tư định kỳ có thể đầu tư một số tiền cố định vào một tổ hợp coin đã chọn trong những khoảng thời gian cố định, khi thị trường có biến động lớn sẽ mua thêm nhiều mã ở điểm thấp với cùng một mức đầu tư, từ đó đạt được lợi nhuận cao hơn. Chiến lược này phù hợp với mọi loại nhà đầu tư, đặc biệt là những nhà đầu tư dài hạn.
Hiện nay, tiền điện tử đã trở thành một phần không thể thiếu trong danh mục đầu tư. Nghiên cứu cho thấy, việc phân bổ hợp lý Bitcoin có thể tăng cường đáng kể tỷ suất lợi nhuận tổng thể của danh mục đầu tư.
Trong bối cảnh biến động ngắn hạn và tăng giá dài hạn, các nhà đầu tư nên kiểm soát rủi ro một cách hợp lý, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn và chờ đợi cơ hội. Các phương pháp nâng cao hiệu quả vốn bao gồm sử dụng công cụ gửi coin sinh lãi, chú ý đến chiến lược giao dịch lãi kép, xây dựng từng bước và lựa chọn chiến lược bắt đáy phù hợp, cũng như chọn nền tảng giao dịch đáng tin cậy.
Dù là thị trường tiền điện tử hay thị trường tài chính truyền thống, chìa khóa để có lợi nhuận nằm ở việc phân tích khoa học xu hướng thị trường và phân bổ vốn có ý thức về rủi ro. Mặc dù các công cụ giao dịch trên thị trường ngày càng đa dạng, nhà đầu tư vẫn cần lập kế hoạch dài hạn dựa trên nhu cầu của bản thân để có thể nâng cao hiệu quả vốn và đạt được lợi nhuận.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
11 thích
Phần thưởng
11
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
BlockchainTherapist
· 07-18 05:01
Vẫn là Tự động định kỳ bảo mệnh
Xem bản gốcTrả lời0
NewDAOdreamer
· 07-17 20:58
Tự động định kỳ nhập một vị thế就对啦
Xem bản gốcTrả lời0
DegenDreamer
· 07-16 17:08
Cược một ván là sẽ giàu ngay đó.
Xem bản gốcTrả lời0
SerNgmi
· 07-15 05:41
Xong rồi.
Xem bản gốcTrả lời0
RugDocScientist
· 07-15 05:41
Lại giảm nữa rồi, có nên tiếp tục Tự động định kỳ không?
Bitcoin rủi ro và cơ hội song hành Triển vọng thị trường tăng dài hạn vẫn còn khả thi
Thị trường Bitcoin biến động mạnh, triển vọng lâu dài vẫn được đánh giá cao
Gần đây, với việc Bitcoin ETF được phê duyệt và vượt qua mức cao nhất lịch sử, thị trường lại sôi nổi với những cuộc thảo luận về khả năng Bitcoin có thể đạt 100.000 USD hay không. Tuy nhiên, sự biến động của thị trường tiền điện tử vẫn rất đáng kể. Sau khi lập kỷ lục mới, thị trường đã trải qua đợt điều chỉnh lớn nhất kể từ năm 2020, tổng giá trị vốn hóa thị trường tiền điện tử đã giảm từ 2,44 triệu tỷ USD xuống còn 1,99 triệu tỷ USD chỉ trong 4 ngày, với mức giảm lớn nhất trong một ngày đạt 8,4%.
Lý do cho đợt điều chỉnh này khá phức tạp, bao gồm việc môi trường kinh tế toàn cầu xấu đi, các dấu hiệu suy thoái kinh tế ở Mỹ xuất hiện, và dữ liệu việc làm phi nông nghiệp không đạt kỳ vọng, cùng nhiều yếu tố khác. Điều này một lần nữa khẳng định mối liên hệ chặt chẽ giữa giá Bitcoin và các yếu tố kinh tế vĩ mô cũng như chính trị, có thể không còn là "nơi trú ẩn" tài chính theo nghĩa truyền thống.
Xu hướng thị trường trong tương lai sẽ bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố, bao gồm kỳ vọng giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, bầu cử tổng thống Mỹ, xu hướng của thị trường toàn cầu và tình hình địa chính trị. Đối với các nhà đầu tư thông thường, hiện tượng "không ai tiếp nhận" trên thị trường vẫn tồn tại, tổng thể vẫn đang chờ đợi động lực mới từ sự đổi mới sáng tạo. Dưới tác động tổng hợp của các yếu tố này, sự biến động của thị trường dự kiến sẽ kéo dài trong một thời gian.
Ảnh hưởng của việc giảm lãi suất đến thị trường vẫn còn sự không chắc chắn
Mặc dù kỳ vọng giảm lãi suất luôn được coi là yếu tố tích cực thúc đẩy thị trường tiền mã hóa, nhưng tác động thực tế khi giảm lãi suất có thể khác nhau. Dữ liệu cho thấy xác suất giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang vào tháng 9 đã đạt 100%. Từ góc độ vĩ mô, việc giảm lãi suất thực sự sẽ thúc đẩy dòng vốn từ ngân hàng chảy vào các khoản đầu tư rủi ro cao, bao gồm cả tài sản tiền mã hóa.
Tuy nhiên, do kỳ vọng giảm lãi suất đã chi phối tâm lý thị trường từ nửa cuối năm 2022, trở thành động lực quan trọng cho việc giá Bitcoin tăng lên, nên việc giảm lãi suất thực tế có thể chỉ gây ra phản ứng nhẹ từ thị trường. Dữ liệu lịch sử cho thấy, khi Cục Dự trữ Liên bang tạm ngừng chu kỳ tăng lãi suất, Bitcoin thường tăng mạnh nhất, trong khi phản ứng của thị trường khi giảm lãi suất lần đầu thường khá bình lặng.
Điều quan trọng hơn là bối cảnh của việc cắt giảm lãi suất. Nếu việc cắt giảm lãi suất xảy ra trong thời kỳ lạm phát thấp và kinh tế phát triển, tác động kích thích đến giá trị tài sản có thể rõ ràng hơn. Nhưng nếu cắt giảm lãi suất trong thời kỳ kinh tế yếu kém, có thể sẽ truyền đạt tín hiệu tiêu cực, dẫn đến việc dòng tiền chuyển từ các tài sản rủi ro cao sang các lựa chọn đầu tư an toàn hơn.
Hiện tại, triển vọng kinh tế Mỹ không lạc quan. Dữ liệu thị trường lao động mới nhất cho thấy tỷ lệ thất nghiệp đạt mức cao nhất trong gần hai năm, và tăng trưởng việc làm thấp hơn mong đợi. Điều này có nghĩa là kinh tế Mỹ có thể tiếp tục yếu kém, và tác động của việc giảm lãi suất đối với thị trường crypto có thể suy yếu theo sự thay đổi của bối cảnh kinh tế, sự biến động của thị trường có thể tiếp tục trong ngắn hạn.
Mặc dù vậy, chỉ cần vốn vẫn có thể tự do lưu chuyển, việc chuyển từ tiền tệ pháp định sang các loại tiền điện tử như Bitcoin vẫn sẽ là một trong những lựa chọn để bảo toàn tài sản lâu dài.
Thái độ của hai đảng ở Mỹ đối với tiền điện tử có thể ảnh hưởng đến thị trường
Khi tiền điện tử dần trở thành tâm điểm của chính trường Mỹ, cuộc bầu cử tổng thống và thái độ của hai đảng đối với tiền điện tử cũng trở thành những yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến thị trường. Một chính trị gia đã phát biểu tại hội nghị Bitcoin rằng nếu được bầu, ông sẽ duy trì "dự trữ Bitcoin chiến lược quốc gia" và xây dựng một chính sách tiền điện tử toàn diện, bao gồm từ quy định stablecoin đến quyền tự lưu trữ Bitcoin.
So với điều đó, phía bên kia có lập trường về tiền điện tử khá mơ hồ sau khi lãnh đạo từ chức. Một giám đốc điều hành của một công ty tiền điện tử cho biết, ngành công nghiệp đang tìm kiếm sự hiểu biết về ý định chính sách kinh tế của họ và lập trường đối với tiền điện tử.
Dù bên nào chiến thắng, cả hai đảng dường như đều có ý muốn thiết lập một khung quy định rõ ràng hơn để bảo vệ người tiêu dùng và thúc đẩy đổi mới, điều này sẽ thúc đẩy sự tích cực trong hoạt động doanh nghiệp.
Sự kháng cự trong việc thực thi chính sách chủ yếu phụ thuộc vào sự phân bố ghế của hai viện quốc hội. Nếu một bên kiểm soát đa số ghế, sự kháng cự trong việc thực hiện chính sách sẽ nhỏ hơn; ngược lại, sự kháng cự sẽ lớn hơn.
Đối với tiền điện tử, một bên ủng hộ việc tăng cường quản lý, trong khi bên kia lại có thái độ cởi mở hơn. Do đó, các kết quả bầu cử khác nhau có thể ảnh hưởng đến thị trường theo những cách khác nhau. Nhưng về lâu dài, một thị trường lành mạnh được quản lý sẽ thúc đẩy sự phát triển của tiền điện tử và đưa nó vào thị trường tài chính chính thống, điều này có lợi cho sự phát triển tổng thể của ngành.
So sánh hiệu suất của vàng và Bitcoin
Trong bối cảnh hiện tại, vốn dường như ưu tiên vàng hơn. Kể từ khi thị trường điều chỉnh mạnh vào tuần trước, hiệu suất của vàng luôn vượt trội hơn Bitcoin và tách biệt với các chỉ số thị trường rộng lớn hơn. Tuy nhiên, từ dữ liệu dài hạn, trong vòng mười năm qua, Bitcoin đã có 8 năm trở thành tài sản hoạt động tốt nhất, với tỷ lệ lợi nhuận trong mười năm đạt 18,719%.
Trên thực tế, sự thể hiện nổi bật gần đây của vàng chủ yếu phản ánh biến động thị trường, nhưng khó có thể thay đổi quy luật kinh tế toàn cầu. Các yếu tố tăng giá dài hạn của thị trường tiền điện tử vẫn còn tồn tại. Đầu tiên, nền kinh tế toàn cầu đang ở giai đoạn bắt đầu nới lỏng tiền tệ, sự gia tăng thanh khoản từ trước đến nay luôn là chất xúc tác cho sự tăng giá của Bitcoin. Thứ hai, ETF Bitcoin giao ngay đã thu hút một lượng lớn dòng vốn vào, dự kiến sẽ có thêm nhiều nhà đầu tư tổ chức tham gia.
Các điểm cao và thấp của thị trường tiền điện tử thường được thúc đẩy bởi nhiều yếu tố kết hợp, bao gồm lãi suất, tiến bộ công nghệ và tâm lý nhà đầu tư, chứ không phải bởi một sự kiện đơn lẻ. Hiện tại, các yếu tố tăng giá dài hạn vẫn tồn tại, thị trường đang tiến triển một cách ổn định.
Nhà đầu tư làm thế nào để nắm bắt cơ hội
Mặc dù thị trường tiền điện tử chịu ảnh hưởng ngày càng nhiều từ các yếu tố vĩ mô, biến động có thể sẽ kéo dài một thời gian, nhưng với tư cách là công nghệ mới nổi, nó vẫn tràn đầy cơ hội.
Đợt tăng giá này chủ yếu được thúc đẩy bởi ETF Bitcoin của Mỹ và kỳ vọng giảm lãi suất USD, không có mối liên hệ cao với các chuỗi công cộng và các đồng tiền khác. Thiếu những dự án đổi mới thực sự khó thu hút sự đồng thuận của người dùng toàn cầu, chỉ có thể thông qua cộng đồng để thúc đẩy sự đồng thuận cục bộ, tạo ra hiện tượng "không ai nhận bệ" bề ngoài.
Đối với những nhà đầu tư thông thường có hiểu biết nhất định, về lâu dài, việc đầu tư định kỳ là một lựa chọn không tồi. Chiến lược đầu tư định kỳ có thể đầu tư một số tiền cố định vào một tổ hợp coin đã chọn trong những khoảng thời gian cố định, khi thị trường có biến động lớn sẽ mua thêm nhiều mã ở điểm thấp với cùng một mức đầu tư, từ đó đạt được lợi nhuận cao hơn. Chiến lược này phù hợp với mọi loại nhà đầu tư, đặc biệt là những nhà đầu tư dài hạn.
Hiện nay, tiền điện tử đã trở thành một phần không thể thiếu trong danh mục đầu tư. Nghiên cứu cho thấy, việc phân bổ hợp lý Bitcoin có thể tăng cường đáng kể tỷ suất lợi nhuận tổng thể của danh mục đầu tư.
Trong bối cảnh biến động ngắn hạn và tăng giá dài hạn, các nhà đầu tư nên kiểm soát rủi ro một cách hợp lý, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn và chờ đợi cơ hội. Các phương pháp nâng cao hiệu quả vốn bao gồm sử dụng công cụ gửi coin sinh lãi, chú ý đến chiến lược giao dịch lãi kép, xây dựng từng bước và lựa chọn chiến lược bắt đáy phù hợp, cũng như chọn nền tảng giao dịch đáng tin cậy.
Dù là thị trường tiền điện tử hay thị trường tài chính truyền thống, chìa khóa để có lợi nhuận nằm ở việc phân tích khoa học xu hướng thị trường và phân bổ vốn có ý thức về rủi ro. Mặc dù các công cụ giao dịch trên thị trường ngày càng đa dạng, nhà đầu tư vẫn cần lập kế hoạch dài hạn dựa trên nhu cầu của bản thân để có thể nâng cao hiệu quả vốn và đạt được lợi nhuận.